近日，一则尚未官宣的供应链消息快速搅动A股半导体产业链情绪：市场流传日本化学工业和RASA将从7月1日起停止向中国大陆供应高纯红磷。截至目前，两家企业官网均未发布相关停供公告，日本化学工业5月22日更新的经营材料中，仍将高纯红磷列为面向光通信、

华创电子｜信维通信MLCC近况更新 0625晚1. MLCC业务定位与战略· 业务定位与布局历程：MLCC是信维通信“第二增长曲线”的核心方向之一，属于“一加三加N”战略的重点布局。公司自2017年设立陶瓷研究院，开始布局陶瓷介电材料；2021年在湖南益阳正式落地MLCC基地，成立信维电子

⭐️⭐️⭐️【国金AI金属】#钽行业深度0625：AI敞口最大、上涨斜率最陡✔#钽供给：极度脆弱。2018-2025年产量CAGR 4.1%，供给重心转向非洲；核心产区扰动加剧，刚果金Rubaya矿区年内两次塌方影响全球钽供应15%。✔#钽需求：AI敞口大，景气度高。2020-2024年消费量CAG

信维通信重大更新交流会议纪要会议要点1. 团队与投产节奏• MLCC业务核心技术团队全部从三星电机、村田挖取，相关团队搭建工作2018-2019年就已推进，2021年益阳子公司动工，目前已进入真正放量周期，后续增量非常明显。2. 产能规划与扩产进度• 扩产进度大幅超出此前预期：–

西陇科学【全球唯一量产对手日本东曹，锆前驱体属于高端陶瓷、军工耐高温涂层、固态电池电解质两用材料，纳入精细化学品两用管控范畴】1）正丙醇锆：MLCC高端材料“独家卡脖子品种”不可替代属性高端01005微型MLCC、固态电池LLZO电解质、纳米氧化锆粉体，只能用正丙醇锆溶胶-凝胶法制备，普通锆盐杂质过

        近日，锂电添加剂核心赛道率先释放明确的新一轮涨价信号：核心品类VC（碳酸亚乙烯酯）大幅上涨，当前市场主流报价已攀升至15.5万元/吨，多家头部行业研究机构普遍预判，后续价格将快速上行至18-20万元/吨的区间，不排除下游需求旺季驱动下价格进一步

抗日题材太强了最近，当年抗战八年，这次呢？带头大哥中船特气：两个月 9倍，核心是海外巨头供给大幅收缩核心公式：资源卡脖子 → 海外对手退出 → 价格暴涨 → 业绩爆发想成为大牛股，大部分满足下面的两个或者三个条件，仅为事后归纳总结！！供给端有硬缺口，最好是对手直接没了，不是单纯扩产慢；需求端有高增长

算力全链路龙头个股全景图文档说明：本文档按算力全链路从上游到下游逐层梳理，所有对话涉及且有实质关联的标的均已纳入。图例说明：⚠️ 风险提示　🔴 高危警示　🆕 本次新增本次更新说明新增标的加入层级核心逻辑三孚股份（603938）【第零层C】高纯四氯化硅（龙1）国内唯一稳定对外批量销售9N级高纯四氯

之前我写过一篇液冷，核心观点是：CCL已经涨出来了，液冷还没有真正涨透。现在这个判断我更坚定。液冷不是没有产业变化，而是产业变化正在快速发生，只是利润表还没有完全反映。当前位置，我认为液冷是AI算力里最值得重视的左侧方向之一，Q3有望进入板块主升浪。先说节奏。二季度液冷板块没有强现实支撑，主要原因不

英伟达100%液冷：75%水+25%电子级丙二醇，电子级丙二醇是核心增量 Rubin是全球首个实现100%液冷的Al计算平台，冷却介质为75%水+25%丙二醇。英伟达表示，由于英伟达Rubin平台采用全面液冷，因此所有为该平台建设系统的云服务商和数据中心运营商都在推动相关转型。 怡达Gu份30072

日本断供底层共性催化：所有赛道本质都是中国管控稀土（钇、镝、铽）、钨、镓锗等基础战略原料→日本高端材料厂缺少关键助剂/原料减产、涨价、交期拉长→全球下游终端（MLCC厂、晶圆厂、光模块厂、医疗器械厂）全面切换国内供应商  一、稀土（氧化钇、氧化镝、氧化铽）—管制核心、替代传导最顺

在氮化铝基板领域，中瓷电子的市场份额和产业地位确实显著高于旭光电子。两者虽然都深度布局该赛道，但在市场份额、产品定位和产业链环节上存在明显的梯队差异： 1. 中瓷电子：占据绝对统治地位的高端龙头 中瓷电子在高端氮化铝基板市场拥有极高的市场份额，属于该领域的“风向标”企业。 市场份额极高：在1.6T光

金刚石散热材料行业深度投资报告（终版） ——从国家战略到巨头路线图：确定性、弹性与未解之题 报告摘要 本报告以国家战略层面为起点，结合2026年6月英特尔、戴比尔斯等产业巨头的战略定调，系统梳理金刚石散热材料的产业逻辑、技术路径与核心玩家。首先，从政治局会议、十五五规划、两会精神出发，明确金刚石材料

MLCC多层陶瓷电容器是用量最大的片式被动元件，由陶瓷介质与金属电极交替堆叠、高温烧结而成，等效多枚微型电容并联，体积小巧，用于电路滤波、去耦、储能、稳压，广泛用于消费电子、汽车、服务器等设备。一、MLCC 产品核心逻辑：MLCC 俗称电子工业大米，一块 PCB 上贴片元件里 30% 以上都是它，全

氧化锆 · 概念股全景氧化锆（ZrO₂）：高性能无机非金属材料，具备高硬度、高韧性、耐高温、耐腐蚀、生物相容性优异、离子导电性及低热膨胀系数等特性。是先进陶瓷领域的核心基础材料。核心逻辑：6月18日凌晨，因国内限制氧化钇出口，东曹的氧化锆粉体生产受到影响，已正式通知爱迪特暂停供应氧化锆粉体。逻辑类似