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莫听穿林打叶声,归去,也无风雨也无晴
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追龙纪要
2026-04-29 08:05:44
【天风电子】生益科技发布一季报,净利率环比提升,韧性十足
【天风电子】生益科技发布一季报,净利率环比提升,韧性十足!$生益电子(SH688183)$ 事件:生益科技25年归母净利33.34亿元;26Q归母净利润11.58亿元,同比增长105.47%! 📦净利率环比提升,平抑周期波动:生益科技一季度归母净利11.58亿元,同比提升105.47%,扣除子公司生益电子贡献,公司覆铜板业务净利润/净利率环比向上。 一季度归母净利润 11.58亿元 1️⃣生益电子(股权占比59.85%):2.66亿元 2️⃣覆铜板业务:8.92亿元,净利润环比提升10%,#净
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生益科技
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追龙纪要
2026-04-28 23:27:30
【天风电子】北京君正:一季报利润高增验证存储周期+AI双轮驱动,进入业绩加速阶段
【天风电子】北京君正:一季报利润高增验证存储周期+AI双轮驱动,进入业绩加速阶段$北京君正(SZ300223)$ 事件:公司发布2026年一季报:实现营收15.60亿元,同比+47.12%;归母净利润3.19亿元,同比+331.61%,环比+164%,盈利能力显著跃升。 🌟存储周期上行+结构优化共振,利润弹性集中释放 -- 一季报核心驱动来自存储芯片+计算芯片双线放量,在DRAM上行周期推动下,量价齐升带动业绩高增 -- 利润端弹性显著高于收入,验证公司在周期上行中的高经营杠杆属性 🌟“存储
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君正股份
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追龙纪要
2026-04-28 21:13:44
【远东股份】氦气供给紧缺推升光纤景气,远东股份深度受益行业量价上行【东北计算机】
【远东股份】氦气供给紧缺推升光纤景气,远东股份深度受益行业量价上行【东北计算机】$远东股份(SH600869)$ 🌟#全球氦气价格大幅上行,光纤行业供给紧缺涨价逻辑持续强化。1)当前全球氦气供给遭遇多重冲击,价格呈现大幅跳涨态势。受卡塔尔拉斯拉凡工业城遇袭停产、俄罗斯实施氦气临时出口管制至 2027 年底等因素叠加影响,#全球约四成氦气产能受限,供给格局急剧收紧。截至 2026 年 4 月 15 日,进口管束高纯氦气市场价已攀升至 160 元 / 立方米,较 2 月 27 日战事爆发前涨幅超
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远东股份
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追龙纪要
2026-04-27 14:34:21
【天风电新】聚和材料更新:Blank Mask持续受益先进制程、先进封装扩产
【天风电新】聚和材料更新:Blank Mask持续受益先进制程、先进封装扩产 ————————————S聚和材料(sh688503)S 6 红包公司26Q1业绩可能超预期,Blank Mask在头部晶圆厂的验证导入也正常推进中。 近日盛合晶微上市募资48亿,主要投向先进封装扩产项目。26Q1先进封装大厂维持高开工,设备企业也反馈订单向好。#Blank-Mask是受益于先进制程、先进封装扩产的半导体核心材料。 1)先进制程 随着先进制程持续向7nm及以下演进,单次曝光已难以满足分辨率要求,多重曝光
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聚和材料
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追龙纪要
2026-04-27 14:31:58
【东财电新】铜箔设备:锂电铜箔高景气,电子铜箔受益AI空间大
【东财电新】铜箔设备:锂电铜箔高景气,电子铜箔受益AI空间大 #锂电铜箔供不应求,设备厂合同负债有望见底回升: 25年11月诺德股份总经理陈郁弼表示,从23Q4到24年整个行业几乎处于亏损状态,25年行业开始复苏,到25Q4整个锂电铜箔行业处于爆单状态。 设备厂合同负债均相对较低,洪田股份25Q3末合同负债为2.52亿元(23Q3为11.6亿元)、泰金新能25年末合同负债为6.8亿元(23年为23.8亿元)。根据泰金新能,25H2公司新签设备订单金额达8.87亿元(不含税),相比25H1的2.8
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追龙纪要
2026-04-24 08:36:04
【天风电新】SpaceX预估其AI潜在市场将达25.6万亿,太空算力将是满足算力需求的唯一
海外商业航天跟踪❗【天风电新】SpaceX预估其AI潜在市场将达25.6万亿,太空算力将是满足算力需求的唯一路径-0423$迈为股份(SZ300751)$$奥特维(SH688516)$$福斯特(SH603806)$ ——————————— 🌟事件 今日,路透社查阅的SpaceX S-1文件显示,SpaceX估计其潜在市场规模可能高达❗️28.5万亿美元。其中,预计超90%的市场(25.7万亿美元)来自AI领域,大部分(22.7万亿美元)来自企业级AI应用。 SpaceX在文件中写道,“我们相信
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追龙纪要
2026-04-24 07:07:46
【天风电子团队】电连技术
【天风电子团队】电连技术:FTDI一次性减值出清,2026年公司基本盘稳健,Pogopin打开第三增长曲线$电连技术(SZ300679)$ 1)汽车连接器:2025年跃升第一大主业,Q1延续增长、Q2环比加速 2025年汽车连接器收入首次超越消费电子成为公司第一大业务板块,收入占比跃升至三成以上,销量同比大幅增长,国内头部大客户供应份额稳步提升、海外头部TIER1客户合作持续深化。2026Q1汽车连接器稳健增长,新主业地位进一步确立;Q2进入环比加速放量阶段,预计全年汽车板块维持快速增长。 2)
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电连技术
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追龙纪要
2026-04-23 11:04:47
【天风汽车】缺什么买什么系列之红外&航改燃
【天风汽车】缺什么买什么系列之红外&航改燃S航发动力(sh600893)S S睿创微纳(sh688002)S h ✅航改燃-【航发动力】 1、前期市场担心海外厂商扩产的影响,从GE财报看,海外缺口在持续扩大&燃机价格涨幅明显,坚定看好储备产能充裕&产品矩阵扩产的航改燃龙头。 2、目前公司燃机在手订单超70亿,北美/东南亚/南美等均有客户突破,累计意向订单近3GW。产能方面,公司目前核心机产能接近4GW,参考海外FTAI航改燃报价10元/W,#公司收入体量有望超250亿元、利润弹性超50亿。 3、
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追龙纪要
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【国金机械】杰瑞股份:GEV再燃北美燃机景气度,继续强ca
【国金机械】杰瑞股份:GEV再燃北美燃机景气度,继续强call杰瑞股份!!$杰瑞股份(SZ002353)$ ⭐ 事件:GEV财报超预期,杰瑞是受益燃机发电机组出海美国AIDC最核心、最直接的标的。 [玫瑰]继续强call杰瑞: 🌟看好杰瑞燃机利润持续兑现:一方面26Q1钻完井板块收入增速超20%,毛利率大幅增长(燃机算入钻完井板块)。另一方面,从GEV Q1财报我们能够看到由于价格上涨,金额涨幅更高,26Q1电力业务订单100亿美元,同比+59%。GEV上调26年利润率指引,杰瑞也在近两个订单
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追龙纪要
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【天风电新】菲利华更新推荐
【天风电新】菲利华更新推荐:锁量、上修产能,绕不开的Q布全球龙头-0422$菲利华(SZ300395)$ ——————————— 1、行业思路:聚焦高端品,迭代方向 近期我们重点推荐的高端铜箔(HVLP 载体)表现强势,核心是在下游新一代产品(英伟达 Rubin ,谷歌V8)放量下,驱动上游产品迭代,而新迭代的产品壁垒更高(低良品率)/海外垄断,故锁量、国产化加速。 除了HVLP 4、载体,同一下游的布领域的Q布也是这个逻辑,比铜强的是Q布全球龙头有望诞生在大陆,是服务器升级绕不开的核心材料。
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追龙纪要
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【申万机械】奥特维25年报及26一季报点评
【申万机械】奥特维25年报及26一季报点评:光伏业务见底,锂电及半导体放量$奥特维(SH688516)$ 25年实现收入63.97亿,同比下滑30.60%,归母净利润4.45亿,同比下滑64.64%,扣非后归母净利润4.07亿,同比下滑66.69%;26Q1实现收入10.32亿,同比下滑33.01%,归母净利润0.85亿,同比下滑35.42%,扣非后归母净利润0.39亿,同比下滑65.98%。 #锂电及半导体业务放量,改造收入延续强势。光伏设备收入44.44亿,同比下滑42.81%,锂电设备收入
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追龙纪要
2026-04-22 08:59:42
【天风电新】SpaceX 25年AI资本开支127亿美元,星舰有望成为AI业务的核心驱动力
海外商业航天跟踪❗️【天风电新】SpaceX 25年AI资本开支127亿美元,星舰有望成为AI业务的核心驱动力-0421$迈为股份(SZ300751)$$晶科能源(SH688223)$$聚和材料(SH688503)$ ——————————— 🌼事件 今日,路透社报道了其查阅的SpaceX招股书摘录信息: -财务情况:2025年,公司营收186.7亿美元,净利润-49.4亿美元,亏损来自XAI业务。若剔除XAI,SpaceX主体营业收入、净利润分别140.2亿美元、7.91亿美元。 截至2025
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2026-04-22 08:55:53
【方正机械】均胜电子:参股新菲光,切入光模块领域
【方正机械】均胜电子:参股新菲光,切入光模块领域$均胜电子(SH600699)$ 1、事件:近日,新菲光通信技术有限公司完成工商信息变更,均胜电子的全资子公司宁波均胜光电持有其13.62%股份,成为新菲光第二大股东。 2、新菲光成立于2020年,是一家专注于高速光模块的高新技术企业,产品涵盖10G至100G接入网光模块、100G至400G数据中心高速模块,以及1.6T等前沿产品。在美国加州设有销售与技术支持中心,在德州设有工厂,是业内少有具备光模块北美产能的企业。 3、公司投新菲光花了2个多亿,
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均胜电子
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追龙纪要
2026-04-21 07:09:24
【开源通信】英维克2025年报和一季报点评
【开源通信】英维克2025年报和一季报点评:年报利润略超预期(市场预期4-5亿利润),一季度营收增长26%符合预期,毛利率同比持平,净利率大幅下降主要是公司进入“战略性投入期”所导致$英维克(SZ002837)$ 公司2026年一季度营收增长,利润却大幅下滑,结合公司财报,我们推测是由于液冷业务的爆发式增长,导致公司产能大幅扩张,以及大举备货等,导致费用端增长较大,若产能在未来几个季度顺利转化为液冷产品交付确认,利润或迎来反弹。 (1)少数股东权益大幅增长(yoy+32%),我们推测公司可能正在
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追龙纪要
2026-04-20 07:38:04
【天风电子】科翔股份:科技牛市核心标的 三大稀缺性助力新星冉冉升
【天风电子】科翔股份:科技牛市核心标的 三大稀缺性助力新星冉冉升起 🥇#稀缺性一:卡位算力核心赛道-紧踏AI主线核心 自上而下梳理产业链逻辑:全球算力需求持续拉动 → 中国最深度绑定全球算力、且具备完整自主配套能力的核心环节 = PCB + 光模块 → PCB内部已产业化的价值量最高的核心场景 = 计算板/OAM板。 公司以陶瓷PCB为核心突破口,精准切入计算板/OAM板赛道并参与产业链格局重构,是本轮AI科技主线中最核心的受益标的。 🥈#稀缺性二:远期成长空间充足-叠加未被充分定价 从市场
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