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追龙纪要
莫听穿林打叶声,归去,也无风雨也无晴
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追龙纪要
2026-09-10 09:05:36
【天风电子】蓝特光学:卡位前沿光学器件,光通信&消费电子光学创新打开公司成长空间
【天风电子】蓝特光学:卡位前沿光学器件,光通信&消费电子光学创新打开公司成长空间【天风电子】蓝特光学:卡位前沿光学器件,光通信&消费电子光学创新打开公司成长空间 $蓝特光学(SH688127)$ [烟花]北美光大涨,9.9光博会召开,产业链催化不断。 📍公司深度布局消费电子光学升级(波塑混合、潜望长焦)、AI终端创新(AR)、光通信CPO(mla v槽)等前沿迭代方向。公司依托玻璃模压、冷加工、半导体光学等精密光学加工能力,#绑定各行业头部大客户,#拐点在即。有望跟随下游实现高速增长。 👉🏻
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蓝特光学
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追龙纪要
2026-09-08 09:08:45
【天风电新】铂科新材:分终端拆解芯片电感收入规模
【天风电新】铂科新材:分终端拆解芯片电感收入规模 ———————————$铂科新材(SZ300811)$ 上周给大家更新过AIDC电感市场空间(仅考虑GPU周边芯片电感),预计27、28年分别为75、156亿元。 #本次我们按照终端客户拆分,进一步拆解铂科潜在芯片电感收入规模。供应链关系: ✔️NV:目前分立式,供应商乾坤、铂科等; ✔️Google:模组式,预计主供为台达,其它有Flex、英飞凌、沛塬等,MPS或切入; ✔️AWS、AMD:模组式,主供MPS。 模组式芯片电感和mos管等集成,
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铂科新材
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追龙纪要
2026-09-08 09:06:45
【国泰海通传媒】新华传媒拟收购界面财联社
【国泰海通传媒】新华传媒拟收购界面财联社 $新华传媒(SH600825)$ 事件:2026 年 9 月 7 日晚间,新华传媒发布重大资产重组公告,拟以发行股份方式收购界面财联社控股权 新华传媒为上海报业集团旗下唯一上市平台,主营图书发行、报刊经营、广告代理及传媒投资,拥有上海新华书店商标使用权及教材发行资质。2026 年上半年实现营收 6.31 亿元,同比增长0.03%,归母净利润 3276.49 万元,扣非净利润扭亏至 2884 万元 界面财联社为国内头部财经资讯与金融信息服务商,具备新闻采编
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新华传媒
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追龙纪要
2026-09-07 08:24:24
【中泰电子】“韬定律”预热,重视9月多催化
【中泰电子】“韬定律”预热,重视9月多催化! $中芯国际(SH688981)$$拓荆科技(SH688072)$$艾为电子(SH688798)$ 👉华为发布“韬定律”新论文,针对市场担心的散热问题作出解答。 👉9月华为全联接大会和搭载“韬定律”的终端有望成为关注热点。 重视“韬定律”对国内突破先进制程重大战略意义。 #设计优化单位算力功耗,但散热仍然重要 论文通过热感知布局等方式实现了功耗下降:在性能对齐条件下,麒麟2026功耗降低分别为NPU66%、GPU58%、CPU性能核41%。这种优化
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中芯国际
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追龙纪要
2026-09-07 07:22:44
【天风汽车】AIDC电源威迈斯、锐明技术更新
❗【天风汽车】AIDC电源威迈斯、锐明技术更新:主业有底+AI实质性突破- 0906 ——————————— $威迈斯(SH688612)$$锐明技术(SZ002970)$ 总结:继续重点推荐主业有底、绑定TI切入NV的威迈斯,同时建议关注主业有底、HVDC已开启小批量发货的锐明技术。 ⭐威迈斯:绑定TI 1、主业:今年6-7亿利润,预计明年9亿利润,其中1-2亿增量来自电动重卡,1-2亿增量来自直接间接出海及国内市占率提升。 2、AIDC进展:预计9月和TI签约有进展,TI三次电源芯片处于NV
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威迈斯
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锐明技术
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追龙纪要
2026-09-04 07:03:51
【天风电新】PCB上游更新&推荐:江南新材、天承科技
❗【天风电新】PCB上游更新&推荐:江南新材、天承科技0903 ———————————$江南新材(SH603124)$$天承科技(SH688603)$ ⭐江南新材 1、 PCB:铜粉需求旺盛,26H1销量1.8万吨(对应月销3k吨),产能利用率达120%。公司近期新增3万吨新铜粉产能,爬坡后目前达月产5k吨(增量2k吨),下游完全消耗,即月度环比+67%,再次验证PCB Q3上量明显,需求旺盛。 2、 液冷:公司26H1液冷收入3亿元,但近期上量明显,单6月产值达1亿,且新增扩产液冷,考虑超产效
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江南新材
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追龙纪要
2026-09-03 09:27:17
【东方计算机】Snowflake盘后大涨超20%,AI Infra层仍在高歌猛进
【东方计算机】Snowflake盘后大涨超20%,AI Infra层仍在高歌猛进 Snowflake盘后发布财报,当期业绩和全年内指引均强于市场预期,AI产品用户快速增长,盘后股价大涨超20%。 业绩概况: 25Q2:收入15.5亿(+35%),高于预期的14.9亿;非GAAP利润2.37亿,高于预期的1.87亿,对应利润率15.3%,高于预期。 Q3与全年预期:Q3指引为15.9亿美元左右,高于预期的15.1亿;全年收入预期上调至60.7亿(+36%),此前指引58.4%;非GAAP利润率由1
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追龙纪要
2026-09-02 07:19:35
【天风医药杨松团队】百济神州:PD-1达成美国最惠国定价协议,BTK未参与,价格不变
【天风医药杨松团队】百济神州:PD-1达成美国最惠国定价协议,BTK未参与,价格不变 $百济神州(SH688235)$ [太阳]事件:8月31日,百济神州与美国政府达成自愿协议,替雷利珠单抗将通过Medicaid项目以约定价格向符合条件的患者供应,预计覆盖人群约占其美国已获批适应症患者群体的8%。具体价格及财务条款未披露。公司同时承诺未来FDA获批产品定价与其他主要发达市场保持一致,并获得美国《https://wx.zsxq.com/mweb/views/weread/search.html?k
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百济神州
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追龙纪要
2026-09-02 07:17:23
【国金机械】西子洁能:再度中标北美SCR订单,燃机成撬环节高景气外溢至SCR配套
【国金机械】西子洁能:再度中标北美SCR订单,燃机成撬环节高景气外溢至SCR配套 $西子洁能(SZ002534)$ [咖啡]事件:根据公司官微,8月26日,西子洁能中标某北美燃机脱硝脱CO项目。这是继首批北美燃机脱硝脱CO项目后,公司与客户的再度携手。公司将提供8套配套燃机使用的NOx及CO脱除系统设备及催化剂。 #杰瑞北美订单持续落地,#看好公司后续SCR订单持续放量。 25年11月以来,杰瑞成功开发多个AIDC客户,燃机机组累计订单超31亿美元。而燃机的燃烧温度在1400°C以上,高温燃烧产
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追龙纪要
2026-08-31 15:23:27
【国泰海通传媒】芒果AI剧上线双平台,AI多内容形态日渐成熟
【国泰海通传媒】芒果AI剧上线双平台,AI多内容形态日渐成熟 由芒果TV AIGC新内容中心制作的剧集《后西游记》将于8月31日开始,晚间黄金档20点登陆湖南卫视,18点芒果TV抢先看,标志着AI在主流剧集领域的应用开始集中落地。该剧是“广电21条”出台一年后首部边审边播剧集,有望缩短内容创作和后期审核周期。 AI剧集之外,AI电影有望在近期出现标志性进展,由博纳影业出品的长篇电影《三星堆:未来往事》已取得龙标,是国内首部AI深度全流程参与的院线动画电影。多家头部电影公司亦表示会加码AI电影的制
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追龙纪要
2026-08-28 09:03:15
【国金计算机&电子】胜宏科技
【国金计算机&电子】胜宏科技:Q2业绩符合预期_伴随Vera_Rubin出货_Q3放量加速在即 $胜宏科技(SZ300476)$ #Q2符合预期_资本开支维持高位_抢占产能为王时代先手棋 ——Q2业绩符合预期,单Q2净利率提升。公司2026H1实现营收116.29亿元,同比+28.77%;归母净利润28.57亿元,同比+33.30%。单Q2归母净利润15.69亿元,归母净利率25.7%,环比提升2.4个百分点,盈利能力持续改善。 ——资本开支高位投入_抢占产能位置时代先手棋。上半年购建长期资产支
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追龙纪要
2026-08-27 09:08:52
【天风汽车】力芯微更新(2):NAND用量大幅提升,内存电源芯片市场继续扩容
❗【天风汽车】力芯微更新(2):NAND用量大幅提升,内存电源芯片市场继续扩容-0826 ———————————$力芯微(SH688601)$ 顺着技术趋势以及新变化寻找投资方向: AI Agent任务要求模型具备长上下文记忆能力,以及为了降低prefill成本,NAND容量需要大幅提升。 对应的,每个Compute Tray的NAND容量,VR相较GB扩容两倍,达到18(tray) * 4(插槽)*16(单NAND容量) = 1152TB。NV还推出额外的STX-CMX存储机柜,单机柜对应16
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【国投证券化工&新材料】 染料更新:H酸价格上探10万,旺季提价铺垫充分
【国投证券化工&新材料】 染料更新:H酸价格上探10万,旺季提价铺垫充分 #H酸价格触及10万/吨 据百川盈孚,H酸最新出厂报价90000元/吨。 #中间体价格仍在高位,格局集中难以逆转 当前活性染料核心中间体H酸价格10万元/吨,今年以来+150%,追平历史高位;据染印坊,分散染料核心中间体还原物价格高位已维持在10万元/吨较长时间,远高于2025年2.5万元/吨水平,近期报价再上涨20%至12万元/吨。前期染料价格有所松动或主要系需求负反馈背景下,高成本新单与低成本老库存之间的博弈。但低价库
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2026-08-26 14:30:36
【国泰海通医药】8月重点推荐医药中已经极高性价比及中报业绩强劲及高增速的公司
【国泰海通医药】8月重点推荐医药中已经极高性价比及中报业绩强劲及高增速的公司 药明生物26H1超预期:产能利用率提升+Royalty及里程碑分成潜力增强 26H1新增综合项目169个创新高,复杂分子占比超70%,驱动收入同比+18.4%; 规模效应与生产效率提升带动经调整归母净利大增38.4%,经调整净利率提升4.0pct至28.0%。 里程碑订单同比+37.8%,增速显著快于服务订单,后续销售分成与里程碑收入潜力增强; 未完成订单251亿美元创历史新高,其中三年内可兑现订单55亿美元(同比+3
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【天风电新】SOFC将显著放量,看好BE供应链
❗️【天风电新】SOFC将显著放量,看好BE供应链-0825 ———————————— 多家供应商反馈26Q2末起,BE订单显著放量,近期更是连续两次加单。BE供应链的业绩26Q3会陆续兑现。 【春晖智控】:26H1春晖仪表营收0.87亿元,YoY +41.07%;净利润0.26亿元,YoY +61.38%。其中6月营收2256万,净利润867万,放量明显。收购预计比较快会落地,并表后弹性最大。 【振华股份】:先导8月订单在谈,预计月底落地,量跟6月底差不多,预计年底开始放量。德昌月底完成二次送
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