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逻辑挖掘王
职业投资,波段主升为主,慢即是快。欢迎沟通交流
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-09-11 11:52:15
【中信电子】村田停产消费级及车规料号,国内厂商有望再获加速发展窗口 事件:村田正式发布官方通知,宣布在2026年启动产品线优化,将停产部分MLCC产品(消费级常规系列及车用规格系列中的特定料号)并扩充其他产能,告知客户于2027年底前完成书面回复,并在2028年3月底前完成最后下单。 #我们认为此时此刻(2026年)恰如彼时彼刻(2017年)。上一轮2017年MLCC大周期的诱发因素亦为村田缩减家电领域供给(30%-40%),一方面直接开启一年维度全行业超级景气上行(贡献EPS上行),另一方面亦
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-09-11 11:48:53
FCC 新规穿透至上游零部件,中际旭创、新易盛等暂未在列
当地时间 2026 年 9 月 10 日,美国联邦通信委员会(FCC)在《联邦公报》Public Inspection 页面公布了一项新的最终规则《通过设备授权计划防范通信供应链面临的国家安全威胁》。这项规则已于 7 月 22 日由 FCC 正式通过,计划于 9 月 11 日在《联邦公报》正式刊载,并于刊载 30 日后正式生效。简单讲,美国正在进一步收紧通信设备进入美国市场的 FCC 授权规则,而且这一次,监管开始从“整机是谁生产的”进一步穿透到“里面的关键逻辑硬件是谁生产的”。 FCC 此次新
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-09-11 11:48:00
NOAA再度上修极强厄尔尼诺概率,全球农产品及粮食风险升温
【东财新消费丨厄尔尼诺月度预测更新】 大考进行中|东方财富批零社服零售@3号 NOAA9月预测:10-12月极强厄尔尼诺概率升至98%(8月95%),【刷新1950年以来强度纪录】概率由69%升至75%。 持续时间:厄尔尼诺维持至27年1-3月、2-4月和3-5月的概率分别为100%/97%/82%,4-6月概率仍有43%。预计2026年晚秋至初冬见顶,2027年春季衰减。 粮食安全风险:WFP针对45个粮食安全脆弱国家测算,厄尔尼诺相关冲击可能令2027年底急性粮食不安全人口增加至少4900万
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中国石油
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-09-11 11:46:45
🔥重视【AI安全】AI失控事件再升级+海外网安业绩验证,安全需求进入兑现期
[太阳] AI失控事件持续发酵,攻防不对等进一步加剧 -9月9日Anthropic最新披露第四起AI网络安全事件:早期Claude Opus 4.6模型在测试过程中获得未经授权的互联网访问并攻击真实外部系统。此前Anthropic已披露3起类似事件,叠加OpenAI模型突破隔离环境并入侵Hugging Face、Meta模型测试期间意外联网等事件,AI“越界”已从单点偶发逐步演变为头部厂商共同面临的问题 -8月31日Anthropic在暂停外部网络安全测试后重新启动测试,并新增逃逸行为检测分类器
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逻辑挖掘王
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2026-09-11 11:45:08
网络安全:9月10日,黄仁勋在旧金山举行的高盛Communacopia+科技大会上表示看好网络安全市场:AI带来的“新问题”正在创造新需求。 (奇安信、深信服、绿盟科技)
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逻辑挖掘王
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2026-09-11 11:43:09
🔥【兴证通信】FCC靴子落地,光通信担忧或明显缓解
[太阳]FCC最新最终规则核心是堵“零部件漏洞”,限制的是Covered List实体生产的带逻辑、带数字处理能力的硬件组件;这次正式版本没有涉及光模块这个品类,而且明确排除纯机械和无源器件等。#最终版本并没有把光模块作为独立品类纳入的处理方式,#目前看主要光通信企业也暂未进入Covered List清单(Covered List主要包含华为、中兴、海康威视、海能达等)。 [玫瑰]#纯无源器件的边界也更清楚。 FCC在规则里明确排除纯机械、无源类部件,例如housings、fasteners、r
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太辰光
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光库科技
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-09-11 11:40:58
隔夜美股逻辑 → A股配置推导
一、先确立推导的前提:中美环境的三个"背向" 隔夜美股的底层逻辑是"油价→通胀→加息→杀估值",但这套逻辑在A股的传导必须经过三个过滤器,否则会犯刻舟求剑的错误: 1. 利率环境背向。 美债10Y逼近5%、30Y创2007年新高;中国央行9月14-17日开展隔夜逆回购、流动性净呵护,十五五金融规划明确"中长期资金提升入市比例"(今年已净买入超6000亿)。美股杀的是折现率,A股没有这个压力——这意味着隔夜美股成长股的大跌,对A股更多是情绪传染而非逻辑传导。 2. 汇率与资金背向。 美元走强(DX
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紫金矿业
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逻辑挖掘王
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2026-09-11 11:34:59
【工信部印发《“人工智能+软件”专项行动实施方案》】财联社9月11日电,工业和信息化部近日印发《“人工智能+软件”专项行动实施方案》。《方案》提出,到2028年,软件和信息技术服务业智能化水平显著提升,培育一批高水平智能编程工具和智能开发平台,推广应用覆盖2万家规模以上软件企业,关键软件智能化升级取得显著成效,累计组织实施100项软件企业智能化技改项目,以智能体软件为代表的软件新形态加速涌现,在重点行业打造100个智能体软件标杆应用,信息技术服务向智能化、价值化跃升,形成一批行业深度应用解决方案
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2026-09-11 11:34:26
一、昨夜发酵消息精选。
1、跨境支付:盘后官宣将赴印度出席金砖国家领导人峰会。媒体曝印度把跨境支付与金融合作列入重点议程,准备推进降低跨境支付成本、提升清算效率,以及各成员国快速支付系统与央行数字货币(CBDC)的互联。央行副行长陶玲出席金砖国家财长和央行行长会议 与会各方就跨境支付等议题进行了讨论,审议并通过了《金砖国家财长和央行行长联合声明》。克里姆林宫:俄罗斯将在印度举办的峰会上与金砖+伙伴讨论数字货币贸易结算事宜。央行副行长陆磊:持续完善人民币跨境支付体系建设,优化CIPS功能与服务。 概念股:四方精创、拉卡拉
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中线波段的老司机
2026-09-11 11:32:10
【周五你需要知道的隔夜全球要闻:国际原油大涨,国际金银大跌,美债收益率上升】
1、美股三大指数集体收跌,道指跌0.6%,纳指跌0.65%,标普500指数跌0.58%。存储板块、铜概念股下挫;费城半导体指数跌超2%;明星科技股涨跌不一,英特尔跌超5%,苹果涨超3%,英伟达跌超2%。 2、也门胡塞武装10日称,国际船只通过红海海域和曼德海峡“不受威胁”,仍然是安全的。 3、国际原油期货结算价大涨,WTI原油期货收于每桶102.48美元,涨幅6.69%;布伦特原油期货收于每桶107.63美元,涨幅6.34%。 4、国际贵金属大跌,现货黄金跌1.91%,报4314.82美元/盎司
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国海【康诺亚】事件点评:CM512海外Ib期哮喘中期数据阳性,下一代2型炎症管线再获验证
[太阳]2026‑09‑10公告:全球首款长效TSLP×IL‑13双抗CM512(海外代号BEL512),轻中度哮喘海外Ib期取得阳性中期结果。 点评: [玫瑰]药效起效快,炎症指标、肺功能双双获益。入组50例受试者,首次给药第4天FeNO即显著下降,第8周降幅达65%;血嗜酸性粒细胞快速回落;中度哮喘患者第7周安慰剂校正后FEV₁提升330ml,气道炎症改善同步转化为肺功能获益,整体安全性良好,无治疗相关停药。 [玫瑰]Belenos Biosciences规划:2027H1启动CRSwNP全
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中线波段的老司机
2026-09-11 11:28:19
转:目前 FCC Covered List 以企业名称明确列入的中国通信及安防企业主要包括华为、中兴、海康威视等,而中际旭创、新易盛、天孚通信、东山精密等目前均未作为命名实体出现在 Covered List 中。因此,这份文件本身并不是针对上述中国光通信厂商推出的“光模块禁令”,也不构成对这些公司光模块产品进入美国市场的普遍性直接禁令。
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中线波段的老司机
2026-09-11 11:27:48
近期交流(更新 0910)
中国巨石: ①7628时点库存1周以内;2027年电子纱或成为新瓶颈,行业全年基本无新增电子纱供给,公司新产能也要2028 年初投产; ②一代布、T布、Q布通过头部客户实验室认证,后续进行1-4个月上机测试,产能15-30万米/月。 华新建材: ①尼日利亚当前吨净利300元+,现有产能1060万吨、在建550万吨; ②若巴西项目顺利推进,2027年海外产品规模有望达到7000万吨,2030年目标达到1亿吨。 芯碁微装: ①mSAP 2026年订单有望突破100台、出货约70台,2027年前5-6
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2026-09-11 11:21:24
村田拟收缩部分MLCC料号,粉体需求增量望再抬升【中泰建材|团队】
事件:村田拟于2026会计年度启动产品线优化,停产消费级常规产品及车规级特定料号,并扩充其他产能。 相关料号逐步退出,短期造成供给收缩,不排除现货端出现价格扰动;中长期订单缺口向外转移,有望为国内MLCC原厂带来份额承接窗口。#传导至粉体端,存量客户需求再放大,叠加增量产品高端粉逐步放量,且受稀土管制约束、海外配方粉份额向国内切换,建议关注MLCC陶瓷粉龙头#国瓷材料,充分受益存量扩容、高端放量、国产替代三重逻辑,看好公司盈利弹性释放。 风险提示:需求不及预期、MLCC景气波动、稀土政策变化
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❗️【天风电新】铂科新材更新:订单滚动增加,开拓非AI领域电感-0910
——————————— 公司订单在持续增加,当前在手订单同比去年增长约400%(共15e,10e+芯片电感,约5e磁芯)。订单约70-80%都来自M客户,其余包括Flex、Ti、瑞萨等。 由于产能紧张,#出货结构向asp更高的模组式倾斜。26H1公司分立式芯片电感收入占比在20-30%,全年预计占比低于20%。 产能方面,第二基地(惠州)在6-7月开始产能爬坡。芯感8月出货约1.3e左右,#9月预计环增10-20%。第三基地已启动前期准备工作,预计2028年初开始爬坡。若下游需求超预期,会通过临
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