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逻辑挖掘王
职业投资,波段主升为主,慢即是快。欢迎沟通交流
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-10-16 10:24:14
半导体设备事件更新: 拓荆、长川提议回购,北方华创收购诺合键维进一步推进“平台化”
【国金电子】 #事件一: 拓荆科技董事长提议回购公司股票2-3亿元,长川科技董事长提议回购公司股票0.5-1亿元。 #事件二: 北方微电子与装备二期基金签署《股权转让协议》,拟以现金方式收购装备二期基金持有的北京诺合键维设备有限公司100%股权,交易金额为4.04亿元。 公司此次收购主要补充混合键合设备,进一步推进平台化布局。 #我们的观点: 近期半导体设备板块基本面与股价走势已呈现出明显剪刀差,进入Q4能感受到更旺盛的下游需求+交付节奏的改善,基本面持续向好,拓荆、长川的提议回购反映出公司对未
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北方华创
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逻辑挖掘王
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2026-10-16 10:18:31
博杰股份收购鼎泰芯源公告点评:磷化铟资产收购正式落地,最大预期差磷化铟标的
公告:公司昨日盘后发布关于收购股权事项进展暨完成工商变更登记公告,完成通过自由资金收购鼎泰芯源53.012%股权事项,持有鼎泰芯源股权比例从11.049%增加至64.061%,同时公司与王兆春、付林、刘鹏等人签署《一致行动协议》,合计控制鼎泰芯源89.330%的表决权,鼎泰芯源将成为公司控股子公司,纳入公司合并报表范围。 点评:市场之前一直担心在当前监管收紧的市场环境下公司对鼎泰芯源的收购落地存在不确定性,此公告正式打消相关疑虑,鼎泰芯源正式成为公司的控股子公司,业绩纳入公司合并报表范畴。 市值
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博杰股份
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2026-10-16 10:17:27
沪电股份:1.6T交换机放量+新投产能爬坡+中低层PCB涨价,Q3盈利超预期
业绩超预期: 1)1.6T交换机放量推动产品结构升级; 2)前期规划产能集中投放&泰国厂规模化运营; 3)中低层数PCB涨价; 1.6T交换机:由产品导入向商业化放量过渡。据福邦产业调研,配套PCB报价达1.6万美元/平方米以上,主要供应商包括沪电、金像电、TTM等;我们预计沪电相关供货份额有望超过50%。 考虑下游备货周期,高多层PCB出货有望先于交换机放量,贡献盈利弹性。 前期规划产能集中投放:昆山青淞43亿元AI芯片配套高端PCB项目一期规划18万平方米/年,于26H2爬坡; 黄石36亿元
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沪电股份
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2026-10-16 10:15:26
可灵4.0全量上线,横店建设“AI影视城”
【中泰传媒互联网】 10月15日,可灵AI 4.0全量上线,升级复杂动作、运镜及主体一致性,单次生成最长30秒,支持最多10张关键帧与多模态参考输入,提升长镜头、连续叙事及高规格画面输出能力。 10月14日,横店影视计划建设AI服务平台,东阳深空引擎(字节孙公司)与火山引擎联合体以2.35亿元中标。项目将把实景、服化道、群演、IP及制作经验转化为可确权、流通和重复调用的数字资产,并提供影视大模型、专业智能体、AI创作平台及横店影视App,推动横店由“拍摄基地”向“AI影视智能中枢”升级。 我们认
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2026-10-16 10:13:20
骄成超声调研更新:
1)合肥客户年内第二批复购订单落地,后续有望继续分批落地;武汉客户25年首台订单,26年8月复购订单同样落地;此外其他先进封装/逻辑等客户积极验证,客户反馈良好。年内后续订单催化不断。 2)预计中期国内超扫需求50亿+/年,公司是国产晶圆超声检测设备唯一供应商,设备性能直接对标海外龙头PVA,未来扩产定会拿到大部分份额,利润有望贡献20亿级别,半导体成长曲线加速兑现。
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2026-10-16 10:13:02
瑞银:现在是买入A股的好时机吗?
瑞银在10月14日发布《中国股票策略:现在是买入A股的好时机吗?》。报告指出,近期A股回调主要因科技板块拥挤仓位平仓,但下行风险有限,盈利仍在上行周期。以下内容整理自该报告。 1、近期回调与7月不同 9月底以来,A股尤其是科技板块快速回调。融资余额收缩、成交低迷,显示投资者情绪疲弱。瑞银认为,本轮走弱与7月不同。 7月回调由全球科技叙事降温和快速去杠杆触发,而近期回调更多是科技板块拥挤仓位集中平仓所致,同时公募基金面临回本赎回压力。 地缘政治、美债收益率和油价波动也通过通胀预期收紧美元流动性,压
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2026-10-16 10:12:08
【万源通】北交所被显著低估的三线PCB成长黑马
快速了解:万源通主营单双面板、高多层板、厚铜板、金属基板、HDI板、高频高速板、超薄板等产品的北交所PCB厂商。目前下游应用领域:汽车电子40%+、消费类35%(含台达)、工控、智能家居及其他20%。 Q3经营情况:公司整体稼动率处于相对满产的状态,在产品价格逐月调涨的背景下,7、8、9月净利率逐月提升,结合最新的9🈷️单月情况,收入1.6亿,净利率已抬升至17%左右,预计Q3业绩区间在6.5kw左右。#Q3业绩超市场乐观预期(5kw)、拐点已至。 Q4展望:目前公司的订单排产已到27年1月(
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【菲利华】防务稳步增长,半导体高速增长,电子布积极对接需求
【菲利华】2026Q3点评:防务稳步增长,半导体高速增长,电子布积极对接需求——【长江军工】 事件:公司发布2026前三季度业绩预告,2026Q1-3实现营业收入19.5-22.5亿元,同比增长41%-63%,实现归母净利润4.5-5.2亿元,同比增长35%-56%;分季度来看,2026Q3实现营业收入6.4-9.4亿元,同比增长35-98%,实现归母净利润1.55-2.25亿元,同比增长38%-101%。超市场预期。 点评:🅰️传统航空航天,26Q1-Q3累计实现同比稳步增长,我们判断也是Q
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天士力与尖峰集团逻辑
🔥阿斯利康与insitro达成最高约14.6亿美元战略合作,聚焦MASH及心肌病创新疗法研发,进一步验证代谢性肝病与心肌病已成为全球大药企重点布局方向。 天士力、尖峰集团(参股及配套)天士力具备较高的管线契合度:MASH方向,公司B1344为FGF21通路候选药物,国内Ib期已完成全部受试者出组;心肌病方向,B2278明确布局缺血性心肌病导致的心衰,目前处于I期临床阶段。 我们认为,本次海外大额BD有望进一步提升市场对MASH及心肌病创新药资产的估值关注度。天士力两条在研管线分别覆盖上述核心方
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📑📌OCP 全球峰会:NPO 技术核心要点
🔗互联互通已经成为性能瓶颈,NPO(近封装光学)是具备潜力的解决方案,我们在本次大会观察到市场对于 NPO 的讨论热度与关注度持续提升。 📅2026 年 OCP 全球峰会第二天,IPEC 光互联专题研讨会围绕 NPO 展开集中探讨。 👥源杰科技、Lightcounting、阿里巴巴、Meta、甲骨文、微软、Ciena、Ligent、Genuine Optics、Lumentum、Lumilens、英伟达、华为等行业参与方,均在会上发表了对于 NPO 的相关观点。 💡行业已经形成共识,瓶颈
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2026-10-16 10:05:42
沐曦股份业绩快报:前三季度归母及扣非归母净利润预计同比扭亏为盈
🔥2026年前三季度: 预计营收25.41—31.06亿元,同比+105.60%—151.29%;归母净利润5.87—7.17亿元,上年同期亏损3.46亿元;扣非归母净利润2.23—3.02亿元,上年同期亏损3.93亿元,均实现同比扭亏。按预告中值测算,归母净利率23.09%,同比+51.04pct;扣非归母净利率9.30%,同比+41.08pct。 🔥三季度单季: 预计营收12.18—17.83亿元,同比+279.20%—455.05%;归母净利润-0.26至1.05亿元,上年同期亏损1.
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2026-10-16 10:02:28
印尼煤炭大会信息汇总
【核心观点总结】印尼政策后续可能会慢慢趋于稳定,但大概率不会完全消停,因为印尼煤炭行业面临的是结构性风险,迫切需要转型。首先,买方集中度太高,中国印度占出口60%,而中印两国的需求均开始出现转向和分化,且在能源转型背景下,对调峰需求的提高导致对高卡煤的偏好度更高,但印尼煤资源禀赋以低卡煤为主。其次,印尼煤企的平均吨煤利润比中国煤企低很多,这限制了矿企提供折扣和锁定买家的能力,也是印尼方希望以价换量的原因之一。再者,印尼的政策成本较高,DMO 压低内销价、RKAB 限制产量、出口收入强制结汇削弱现
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中国神华
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2026-10-16 10:01:09
瑞银:CTA双周更新,美元多头回归,股票和信用动量降温
股票:CTA降低敞口,欧洲和新兴市场面临进一步清算风险。CTA在过去一个月普遍降低了股票敞口,特别是在欧洲和新兴市场。尽管美国和亚洲以科技股为主的市场表现出较强的韧性,持仓相对稳定,但模拟显示,如果股市持续下跌,可能会引发大规模清算。预计法国等欧洲部分地区将进一步去杠杆,而买入动力有限,主要集中在墨西哥、中国和南非的空头回补。 债券:久期空头拥挤,收益率下行可能触发大规模回补。CTA在债券市场仍持有大量的久期空头,动量信号接近极度看空水平。虽然预计韩国、加拿大和欧盟长端债券会出现一些买盘,但有意
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苹果公司
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2026-10-16 09:58:35
10月16日股市早报:PCB/传媒/创新药/白酒/氯化亚砜/物流/半导体设备/固态等
一、重要财经信息 ①部分机构收到监管点名提醒,要求加强债券投资风险管理。截至10月14日收盘,10年期国债收益率1.64%,逼近历史低位。 ②美股三大指数集体收涨,道指涨1.08%,纳指涨0.08%,标普500指数涨0.33%,费城半导体指数一度跌超4%,最终收跌0.88%,为连续第七天下跌,存储概念指数低开高走接近收平。 ③COMEX黄金期货收涨2.06%,报4192.5美元/盎司;COMEX白银期货涨3.09%,报57.605美元/盎司。 ④WTI原油期货结算价为97.97美元/桶,上涨2.
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2026-10-16 09:57:02
📑📌高盛GS 中国开盘
🧠情绪 💡尽管市场情绪和流动性状况改善迹象有限,且全球人工智能(AI)板块的抛售潮给 A 股带来了额外压力,但值得注意的是,上证综指昨日的日内低点恰好是 2024 年 9 月 24 日反弹行情的高点。 📊昨日 ETF 成交量出现明显激增,尤其是 510310 和 588000 两只标的。 📈近期基准 ETF 持续录得净流入,但昨日盘中成交量激增的趋势更为清晰。 💰根据今早的最新数据,沪深 300 ETF 的净流入量创下 2025 年 4 月以来最大单日流入纪录。 📌因此,本地市场对新
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