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逻辑挖掘王
职业投资,波段主升为主,慢即是快。欢迎沟通交流
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-08-12 13:23:40
【超节点交换机需求暴增300%!紫光股份卡位51.2T芯片+整机双赛道,迎来价值重估!】
【超节点交换机需求暴增300%!紫光股份卡位51.2T芯片+整机双赛道,迎来价值重估!】 超节点架构引爆交换机需求,行业增速50%+,供不应求! AI算力集群正从“单机8卡”迈入“超节点”时代。据测算,传统两层胖树组网仅需400-500台交换机,而采用超节点方案后,仅节点内就需要1250台,加上节点间组网,总用量飙升至1500-2000台,暴增约300%!国金证券明确将交换机及交换芯片列为超节点核心增量环节。2026-2027年全国将落地超10万卡昇腾超节点算力,对应600-1000亿元高端交换
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紫光股份
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-08-11 23:51:33
光芯片更新
行业明年800g cw需求0.45亿,1.6T需求1.3亿颗,28年分别为0.7和1.8亿颗; NPO需求量明年1600万,28年翻倍需求; TFLN可用于800G-3.2T光模块,预计明年500W颗,28年1500万颗; 供应商情况: 源杰为CW光芯片核心供应商,超60%份额,并持有6.8%股权;计划引入永D和长光,其中长光eml,永D为CW(10-15%份额)。 光学透镜:炬光主供,晶方科技次之,水晶最低约10%份额;FAU则光库天孚仕佳和三安; 光模块中,单个透镜价格不到2美金,800G用
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长光华芯
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-08-11 23:16:22
【西部计算机】 英伟达Rubin架构更新
1)Rubin相对Blackwell是一次小迭代,Feymann才是真正的架构更新。因此Rubin和Rubin Ultra的技术风险相对较小。 2)落地节奏和产品变化:Rubin系列26Q3交付,传统CSP和Neocloud有望同时获得新产品。Rubin Ultra若降低主力型号的HBM堆叠层数有望缓解产能压力,加速落地。 3)产业链影响:(1)OEM/ODM、PCB供应商核心受益;(2)ABF基板面积、层数有望上升,带动价值量提升。(3)Rubin采用无电缆互联设计,用44层超多层PTH ML
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工业富联
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胜宏科技
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-08-11 22:24:20
🔥【强瑞技术】半年报业绩如期兑现,扩产定增&股权激励双管齐下
🌸1H26公司收入13.74亿元,同比+64%;归母净利润0.86亿元,同比+57%。上半年消费电子及服务器相关收入确认收入比例不高,三四季度业绩有望加速,实现3-4亿元净利润。 💎结构来看,AI服务器相关收入4.27亿元,同比+160%;消费电子收入4.11亿元,同比持平;机器人收入1.57亿元,同比+263%;半导体零部件收入1.17亿元,同比+800%。半导体零部件收入增速超预期,预计全年3亿元收入+,此前市场尚未定价。 💎发布定增预案,拟募资不超过10.5亿元,其中,AI服务器液冷
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强瑞技术
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-08-11 15:06:38
hcdx 科翔股份:Rubin散热刚需核心增量,主业HDI盈利改善
#独家陶瓷混压pcb技术,公司与客户联合研发了独家配方&烧结工艺,解决了大尺寸陶瓷版脆性和翘曲问题,是唯一能提供该方案的pcb厂商。 #Rubin受益,功率超过1800W传统PCB长期工作易分层、热膨胀、过孔断裂。陶瓷基板嵌入HDI板替换电源/地线层,完美解决高功耗芯片散热痛点。 #潜在空间大: 采用陶瓷基板后,高阶 HDI 价值量较普通算力板高约 30%–40%。每100万片,单片按5k-1w价格,对应50~100亿,未来几年潜在空间有数百万片。 #产能供不应求: 公司规划三期总投资120亿扩
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科翔股份
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-08-11 10:55:22
【DSDZ】mlcc达利凯普,供需缺口决定短期弹性,生态卡位筑牢长期壁垒
国内高端射频MLCC稀缺龙头,近两年战略转型多品类元器件平台型公司,产品线涵盖MLCC、SLCC单层高频电容、硅电容、薄膜电路、陶瓷电路板、集成封装模组;下游绑定AI算力硬件、航空航天、通信基站、核心元器件具备供应链自主安全属性,国产替代逻辑硬核。 1. 主业壁垒稀缺:高端射频MLCC国内几乎独家量产供货,多用于半导体射频电源,行业准入门槛极高,国内暂无强力竞争对手,国产替代空间充足。 2. 2026年平台化新品集中兑现:摆脱单一单品依赖,SLCC切入1.6T高速光模块、硅电容配套GPU先进封装
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达利凯普
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-08-11 10:54:18
全球首款机器人手机一荣耀Robot Phone 8.12即将震撼发布
荣耀“芯端云”全域影像引擎,于荣耀Robot Phone全面落地,打造全球首款拥有好莱坞电影工业创作能力的移动终端。荣耀Robot Phone首次在移动终端上,实现从前期拍摄,到后期剪辑、调色,都能无缝融入专业电影工作流,让电影级专业创作能力真正触达每一位大众创作者,实现更低门槛的创作、更高质感的自由表达。 YOYO端侧大模型搭配可动云台,对话的时候镜头可以点头、摇头、跟随音乐律动。视频通话全程自动跟随人物,人走动,镜头自动调转角度,不用手持调整,解放双手。 荣耀Robot Phone,让手机主
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爱施德
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天音控股
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-08-11 10:50:54
# 银轮股份 一页纸核心纪要
## 一、整体业绩目标 1. **短期** 2026 年营收冲刺 190 亿,净利约 12.7 亿;上半年数字能源同比 + 50%+,乘用车热管理逆势近 20% 增长,Q2 单季收入创高(约 47 亿)。 2027 年整体增速约 35%,2028 年约 30%;2027 年液冷 + 发电业务合计利润近 10 亿。 2. **长期(2030)** 总营收 > 331 亿;发电业务百亿营收;数据中心液冷 30–60 亿;储能液冷 20–30 亿。 ## 二、三大业务板块 ### 1. 传统汽车热管理
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银轮股份
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-08-11 10:35:55
📉光模块板块今日走弱,主因是几家卖方机构对中国禁止收发器出口的传闻泼了冷水。
📄在进一步研究FCC规则草案之后,光板块标的出现下跌。该草案并未针对中国头部光收发器相关公司。 📌该规则更多是对已列入实体清单的主体,扩大包含光收发器在内的产品限制范围。 ℹFCC表示十大头部光收发器厂商均不在实体清单内,并且其对规则影响的解读表明,制定规则时已经审慎考量行业成本。 💬B.Riley机构同样对外发声表示:“我们认为这一禁令草案是为即将到来的9月美中峰会准备的战术筹码,我们相信这些限制最终会被搁置,以避免削弱国内的AI部署。” 👨💼分析师Kang表示,此类禁令会招致中国的
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中际旭创
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-08-11 10:34:44
【中信电子】台积电7月营收再创新高,Q3收入中枢继续上移!
联电利用率/价格同步向上,晶圆代工景气度高,中芯、华虹本周四业绩有望继续环比向好 🔺台积电7月营收再创新高:7月营收4675.8亿新台币(约146亿美元),同比+44.7%、环比+5.6%;1-7月累计2.87万亿新台币(约898亿美元),同比+37.0%。按Q3指引计算,月均营收约4757-4885亿新台币(约149-153亿美元);7月已达4676亿,意味着8-9月月均收入4798-4990亿/月(约150-156亿美元)。Q3收入中枢进一步抬升,继续验证AI/HPC需求强劲、先进制程高景
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中微公司
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-08-11 10:33:47
自主可控梳理--AI 新材料更新(0811)
1、芯碁微装:光刻设备打通 pcb/msap/载板/先进封装,立身合肥科技圈。pcb(含msap)载板、先进封装的海外竞对包括美资奥宝/日资ORC/日资牛尾/日资网屏/日资尼康/瑞典迈康尼。 【#国产替代】性价比更高,外资交期12-18个月、公司交期仅6个月。 2,华海诚科(塑封料):全球环氧塑封料规模200亿,国内约70亿,其中50亿中高端市场由三家日本企业主导(京瓷/住友/信越),剩余20亿属于20余家国内厂家,公司占50%。 【#国产替代】本土存储技术是前提,最近几年也是替换窗口期。 3、
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容大感光
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-08-11 10:03:11
【同飞股份】液冷CDU卡位核心客户-260811
[太阳]#产业背景: CSP客户对于液冷环节的集成度要求提升,冷板厂商普遍不具备CDU的生产能力,急需寻求代工来扩展自身提供散热整体解决方案的能力。而Rubin对于液冷的标配,带来CDU市场空间较25年数倍提升,提供了新晋厂商的生存空间。凭借在储能液冷和数控装备液冷领域的龙头地位,同飞股份的液冷CDU技术实力和出货量均为国内头部水平。 [太阳]#液冷CDU卡位独特,有望获取海外较高份额。 经产业链交叉验证,公司与多家头部液冷台厂联合开发CDU,后续基本独供。1MW产品已进入英伟达RVL名录,样机
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同飞股份
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-08-11 10:01:56
华泰医药】重点提示关注翰宇药业
我们与市场不同的观点: 司美格鲁肽口服对于API需求量可能超过60吨。考虑到2季度Wegovy pill的销售依然强势放量,并且新患处方占比碾压礼来的Foundayo,预计今年司美口服收入合计超过50亿美金,有望冲击55亿美金。主流卖方对于司美口服的峰值预测都有不同程度上调,我们之前测算的司美口服销售峰值120亿美金很大可能只是下限,实际值有可能超过150亿美金。考虑到未来小幅降价和零售价和net price的差距等因素,我们保守预测API的峰值用量可能会超过60吨; 诺和对于口服原料药的需求非
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翰宇药业
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-08-11 10:00:44
阿里云:计划将模块化数据中心全球产能提升两倍以上
CUBE 5.0是阿里云面向AIDC研发的新一代架构,通过全模块化设计,供电、冷却、安防、智能化以及消防五大系统的整体模块化率从早年的30%提升至90%。同时,采用高压直流、风液兼容技术以及超高弹性设计,能最大化兼容主流异构芯片与计算架构,支持至少三代芯片迭代。 #万马科技,公司作为国内数据中心解决方案的领先企业,公司的模块化数据中心、IDC机柜、机房及其他配套组合产品广泛用于数据中心及运营商建设。公司目前已为浙江联通德清数据中心阿里项目、杭州杭钢云计算数据中心有限公司、中国电信杭州智算中心等机
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-08-10 22:47:32
【通信&电子】微软Maia 300加速扩产,CSP自研ASIC进入放量周期,重视光互联+P
#核心观点:据媒体报道,Microsoft计划明年大幅增加下一代自研AI芯片产量,并计划今年秋季公开发布Maia 300,目标不仅服务Azure内部需求,更希望推动Anthropic等大型云客户采用。我们认为,Maia从内部验证走向规模部署,进一步验证全球AI算力正在由“NVIDIA GPU单线扩张”迈向“GPU+自研ASIC多点开花”,真正具备确定性的仍是光互联、PCB等通用基础设施。 #光互联仍是核心增量,Maia放量直接拉动高速网络需求 Maia集群规模越大,芯片间Scale-up及集群间
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综艺股份
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