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逻辑挖掘王
职业投资,波段主升为主,慢即是快。欢迎沟通交流
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-09-21 10:07:50
成本上行开始转化为板厂盈利,关注Q3—Q4利润弹性——周度推荐 20260920
本周PCB产业链最重要的变化,不是电子布再次提价,而是上游成本开始穿过CCL,进入板厂报价和利润表。中国巨石9月电子布厚布、薄布分别提价15%、20%,建滔及海外基板厂商同步调整报价。从近期排产与采购反馈看,玻纤布、HVLP铜箔等关键材料短期难以快速补量,本轮价格高位维持时间可能明显长于一般库存周期。 #板厂盈利进入修复窗口。部分PCB厂商已连续调整报价,新接订单更多参照交付期材料成本,而前期库存仍保留较低成本,由此形成阶段性的价差收益。调研口径显示,部分中小板厂Q3净利率已回到双位数,Q4有望
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中国巨石
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-09-21 10:05:35
机器人:时间会证明一切,T链方兴未艾,国产蓄势待发,继续坚定推荐机器人行业拐点!
T链方兴未艾,订单&产能携手并进,10月惊喜可期 1)最新周产500+,订单持续兑现:订单爬坡如期兑现,9-10月订单指引持续加速,10月周产量有望正式突破1k+ 2)产能是后续重点,也是此次审厂核心:部分Tier1已接到非常激进的产能扩张计划,若后续订单下放,现有供应商现有+在建产能将全部打满,新一期扩产已在规划 3)10月惊喜可期:1.5w台订单将陆续下达,弗里蒙特本体产量将快速起量,市场期待的机器人产品也有望亮相 国产消费级产品惊艳亮相,交付起量蓄势待发 启元发布消费级产品Q1+T1,其中
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田中精机
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三花智控
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-09-21 09:54:57
【华鑫电子】周观点:指数变盘时刻来临,关注科创+新技术&业绩链
核心观点: 美国加息预期落地,纳指最大空头已平,纳指短期新高只是时间问题;访美时间将近,中美即将进入短期蜜月期,美国中期选举成为特朗普短期重点,因此纳指也将成为美国中期选举的重点之一,A股科技指数一方面跟随,另外一方面受益于访美情绪利好,因此#关注科技权重股;同时节前新技术&业绩链板块下的小市值股票表现能力有望更强,因此#关注玻璃基板、国产电芯片、低位二线PCB厂商。 1️⃣方向一:国产算力科技权重方向 国产科技权重方向聚焦fab厂、AI芯片厂商和半导体设备厂商,fab厂是国产算力板块行情基石;
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京东方A
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博泰车联
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航天电器
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-09-21 09:52:06
【招商电新】爱旭股份更新(2026.09.20)
1、上半年公司ABC组件出货量达9.39GW,毛利率约为9%,二季度经营情况有较大改善:Q2单季度公司ABC组件出货环比增长约30%至5.3GW,其中海外出货占比约55%,单季度ABC组件毛利率环比提升,业绩环比减亏; 2、根据公司披露,目前公司满屏ABC组件量产效率25%+(G4-Ultra达26%、组件功率690W),四代Z系列O3产品已经开始交付海外,ABC组件整体产销情况较好,在手订单达15GW。考虑到二季度公司经营改善力度较大,预计三季度ABC组件出货有望超过5GW,单季度归母净利润扭
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-09-21 09:51:13
【招商电新】金洲管道液冷更新20260920
#客户为台资T1厂商、已形成收入 公司定位OEM/ODM精密冷板制造,主要面对台系、北美客户,已实现对台资液冷T1厂商供货。公司液冷产品4月开始打样,截至9月15日已经签署销售合同约3,000万元,订单下达后交付周期约20天,Q3开始形成收入。 #预计27H1一期产能打满 项目第一期新增3万平方米厂房,规划新增600台CNC设备、95台激光焊接机、数十台氦检设备,并配套十万级及万级无尘车间。公司预计明年上半年产能利用率达到100%,并根据投产情况和订单需求实施第二期、第三期。下游客户需求旺盛,根
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-09-21 09:50:16
【招商电新】电表跟踪260920
#国网26年第二批电表招标、与第三批合并 根据本次货物清单统计,电能表合计需求约3436.8万只,其中A级单相表约3025.5万只、B/C/D级三相表及高端表合计约411.3万只。26年原计划6月开展的第二批电表招标持续推迟至9月与第三批合并落地。 #26年电表需求同比持平略增、考虑25年第三批流标延至26年招标、26年订单同比增长明显 26年第一批电表招标约3225万只,加上本次第二/三批,全年合计约6661万只,与25年三批原始需求(合计约6640万只)相比,持平略增。但25年第三批1694
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-09-20 23:15:56
mlcc被财联社和日报同时发布紧缺
mlcc被财联社和日报同时发布紧缺,内容都是几个月前的,都是复制黏 贴,但是这次唯一不同的这次上了cctv2财经新闻,按照行业内报价来说,1 分钟内15万,2分钟25-30万,日报公众号10来万吧,财联社也不过10 万,不敢判断是不是吹票,但是现在吹票肯定不是券商打几个字那么低级了!
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-09-20 23:11:15
面板涨价概念逻辑挖掘研究
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-09-20 23:08:07
0920刚聊了一圈:
■光:大家边际上对光纤,918电信集采价格,亨通业绩的关注度比较多,推长飞亨通俊知;其次是上周路演大家对scale in关注度提升,认为行业进展略超预期,罗博特科放业绩之后机构配置意愿大幅度提升;我自己认为可以加大对大光的信心了,很快上游物料端要定28年的规划,现在AI整体叙事的基本面在逐步改善,大模型军备在持续,RSI,A4S,大光这些和存储等吃AI整体的β,持续性逐步明朗和宏观的扰动在减小;其次NPO四季度各家会定方案,大光这一块领先,NPO推大光和海光芯正。 ■对pcb板块持续性看好,AB
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中际旭创
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-09-20 23:06:13
🍬【mlcc周末思考更新】非常重要
#现货价格价格往往领先股价一到两周,#市场以这种现货价格为锚的交易有效但容易过度 🍬周末复盘了一下mlcc历史走势,mlcc每次走势以0603106为代表(因为此料号成交量大且下游应用场景广泛),让我们拿mlcc现货价格和股价对照,最后会发现,#现货价格是非常有效的提前的锚 🍬mlcc现货价格走势分为几个阶段 🍬#5月底到6月底:现货价格持续向上,股价也不断向上,不断演绎,此时现货价非常有效 🍬#6月底到7月底:现货走势向上,股价于6月底见底,当时受流动性影响,mlcc股价快速下跌,现货
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三环集团
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红星发展
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-09-20 22:59:14
【华泰中小】电解电容年会调研更新0917-0918
#浙江洪量: 1. 专利:官司胜诉,技术路线完全自研,法律上认定不构成侵权行为。 2. 积层箔参数/价格:目前供应的积层箔主流厚度在140-150厚,主流供应电压在480~510V之间(对应电容器耐压200V),销售价格约在120~130元/平米(含税)。高端一些如150厚660V耐压,比容0.7,大约160元/平。#我们据此规格判断AI用量尚不高。 3. 产销:#目前产能85w平/月,#出货约60w平/月。二期计划再扩2600w平年化产能(150w/月),土地已经拿到了,但是设备采购周期,预计
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海星股份
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-09-20 22:58:04
【浙商AI战队】算力租赁板块最新调研更新
【浙商AI战队】算力租赁板块最新调研更新:行云科技、协创数据、蜂助手、粤港湾智算近期可能会有一些催化 ,下周9月下旬进入三季报前瞻,算力租赁三季报是核心验证期,可以关注一下板块及有交付能力公司的反弹机会 1. 三季报前瞻(资产负债表)会有交付兑现的:行云科技、协创数据、宏景科技、杰创智能等三季度交付力度比较大的公司密切关注。 2. 新订单更新或者涨价相关的催化:行云科技、蜂助手、粤港湾智算等。 3. 国产算力有关:协创数据、杰创智能等。 4. Token工厂有重要进展:协创数据、杰创智能等。 以
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-09-20 22:56:20
AI相关26年8月--海关数据出炉@0920
1#【江苏光模块】: 出口21亿元(环比+29%),#旭创/天孚/COHR等。 2#【四川光模块】: 出口16亿元(环比+12%),#新易盛/东山精密-索尔斯等。 3#【湖北光模块】: 出口3.7亿元(环比-37%),#汇绿生态/联特科技/光迅科技/华工科技/嘉元科技-恩达通等。 4#【上海光模块】: 上海出口2亿元(环比-11%);浙江出口3.1亿元(环比+13%),#剑桥等。 5#【光缆广东-美国】: 出口8.4亿元(环比+16%),#太辰光/特发等。 6#【光缆湖北-美国】: 出口7.1亿
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中际旭创
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光迅科技
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-09-20 22:55:22
长光华芯调研更新:
1️⃣100G eml已批量出货,200G目标年底小批量出货; 2️⃣26H1平均月出货100w颗以上,26Q3单月预计可达200w以上,26Q4可达月400w/月,27H2可达800w/月,若200G eml出货顺利则可再增加200w/月; 3️⃣26年目前90%以上为100G eml,cw约10%;27年预计60%eml+40%cw,若200G进展顺利则eml占比进一步提高; 4️⃣26H1 90%以上面向苏州头部光模块厂,26Q3开始成都头部光模块厂开始上量,Q3两家客户占比可接近1:1;
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逻辑挖掘王
中线波段的老司机
2026-09-20 22:54:35
【罗博特科】——#近日公司到访剑桥科技
期待公司与国内光模块厂商在自动化方面深化合作,持续看好! #事件: 9月20日信息,罗博特科管理团队到访剑桥科技,双方围绕“全球制造合作”等进行深入交流。 #核心逻辑: 公司依托高精度光子学对准技术底座,兼具稀缺性与延展性,始终卡位最前沿的光互联方案。 #边际变化: 公司订单有望进入海内外共振阶段。 此前公司披露客户多为海外头部厂商,此次与剑桥的接触,#或表征公司在国内主流光模块厂商处亦取得突破性进展。 海外工厂的自动化需求应重视,据【剑桥科技-公众号】: 双方未来将围绕#全球生产基地建设与制造
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