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你果赖
2026-10-26 16:30:17
华新建材
:卢拉连任巴西总统,看好巴西水泥基本面,关注公司H股修复机会及A股长期价值
华新建材
:卢拉连任巴西总统,看好巴西水泥基本面,关注公司H股修复机会及A股长期价值 [玫瑰]今日卢拉当选巴西总统,实现连任。 [太阳]2023年卢拉重新当选后,重启PAC计划,地产推出MCMV项目给予低收入家庭购房贴息及优惠利率,2025年底该计划将覆盖人群扩大至月收入9600里亚尔/月家庭(原:8000),判断未来2-3年地产需求总体上升;基建方面,国会2024年通过PPP法案,12月开始数条铁
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微笑天使
2026-10-25 16:05:38
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华新建材
)建材周观点:水泥价格持续上涨20261025
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华新建材
)建材周观点:水泥价格持续上涨20261025 1、出海:海外通胀+新兴市场城镇化早期背景下,建材处于长期涨价和需求旺盛阶段,重点推荐#
华新建材
、科达制造。 2、水泥:本周全国水泥价格环比继续上行(环比+1.9%,+6.2元/吨),涨价区域集中在华东和中南地区,涨幅为10-40元/吨。涨价与行业进入旺季需求改善、煤炭价格上涨、行业亏损企业渴望盈利有关。#两广和湖南还显著受益于自上而下推动的
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蓝天白云
2026-10-21 16:04:14
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华新建材
)出海系列-巴西水泥:巴西水泥需求有望受益于PAC计划重启,利润提升空间充足
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华新建材
)出海系列-巴西水泥:巴西水泥需求有望受益于PAC计划重启,利润提升空间充足 [太阳]巴西水泥需求预计保持3-5%增长:2023年卢拉回归后,重启以MCMV为代表的PAC计划。其中MCMV计划为家庭收入符合要求且名下无房的城市或农村群体提供购房补贴和低于市场水平的房贷利率,2025年10月,该补贴适用人群方面进一步扩大,我们判断未来住房需求将继续保持增长。基建方面,随着2024年巴西国会通
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我也不知道啊
2026-10-19 18:14:28
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华新建材
持续重点推荐
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持续重点推荐 [玫瑰] #出海龙头,向全球领先的跨国建材集团迈进。 公司深耕海外十三年,依托收并购、技改与运营管理能力,持续拓展全球水泥版图。对标全球巨头,ROE已处于相近水平,EBITDA率、EBIT率更高,全球化经营能力突出。 [玫瑰] #海外扩张持续推进。 尼日利亚供需共振,量价利持续提升;菲律宾HPI周期底部买入,技改释放利润空间;南美是公司全球化布局的重要版图。公司以收并购获取
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迷人大眼睛
2026-10-19 10:18:15
[庆祝]【长江建材】
华新建材
深度:全球化下的估值重估
[庆祝]【长江建材】
华新建材
深度:全球化下的估值重估 #稀缺资产,最新深度继续重点推荐。公司全球化水泥资产布局基本成型,充分受益新兴市场增长红利,估值体系从周期框架转向成长兑现:一是量增持续:外延并购与内生技改双轮驱动,中期翻倍以上增长空间;二是盈利向好:区域景气与技改增效模式成型,高盈利有望持续。 #长期看好,珍惜调整后的配置机会。我们认为未来几年或是公司成长的集中兑现期,近期波动提供更好的配置机会,若假设菲律宾等
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迷人大眼睛
2026-10-19 09:49:18
[庆祝]【长江建材】
华新建材
深度:全球化下的估值重估
[庆祝]【长江建材】
华新建材
深度:全球化下的估值重估 #稀缺资产,最新深度继续重点推荐。公司全球化水泥资产布局基本成型,充分受益新兴市场增长红利,估值体系从周期框架转向成长兑现:一是量增持续:外延并购与内生技改双轮驱动,中期翻倍以上增长空间;二是盈利向好:区域景气与技改增效模式成型,高盈利有望持续。 #长期看好,珍惜调整后的配置机会。我们认为未来几年或是公司成长的集中兑现期,近期波动提供更好的配置机会,若假设菲律宾等
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冰镇西米露
2026-10-07 14:29:31
华新建材
:增发H股一般授权,看好海外长期发展空间
华新建材
:增发H股一般授权,看好海外长期发展空间 [玫瑰] 公司近日公告拟提请公司临时股东会以特别决议形式授予董事会在相关期间一般性授权,授权董事会根据市场情况和公司需求,决定单独或同时配发、发行及处理不超过本议案于股东会获批准时本公司已发行(A+H)股份数量(不包括库存股份)10%的额外公司H股股份,或可转换成H股股份的证券、购股权、可转换债券等。 [太阳]我们认为公司如果进行融资,主要将用于海
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黑眼圈
2026-10-01 14:46:45
华新建材
:关于提请股东会给予董事会增发H股股份之一般性授权的提示性公告
华新建材
:关于提请股东会给予董事会增发H股股份之一般性授权的提示性公告 [玫瑰]大白话:董事会想要一个“额度”,在未来约一年内,视市场情况最多增发相当于现有总股本10%的H股以便灵活融资,但最终仍需股东会特别决议批准。 #背后潜台词: 1)不是现在发,还没到心理价位。股价越高发能募集到的资金越多。 2)新项目在加快,不然也不需要钱。 3)股本最多稀释10%。 26-28年预计归母38/60/80亿
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捡一树洞的坚果
2026-09-22 11:25:07
推荐
华新建材
:大浪淘沙,谁是真英雄
推荐
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:大浪淘沙,谁是真英雄 #需求是好的: On Field Investment Researc预测2026年水泥需求中亚/东南亚+4%;拉美+4%;撒哈拉以南非洲+6%。 #集中度是高的(供给肯定受约束): 巴西CR4超90%,尼日利亚CR3超90%,菲律宾CR4超80%,等等。 #潜在机会是多的: 水泥在兴国家是刚需景气度高+欧美企业撤退。 #战略是聚焦的: 每年保持大额资本开支且聚焦主
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五彩斑斓的漂流
2026-09-19 14:29:40
(旗滨集团,中国巨石,兔宝宝,
华新建材
,瑞纳智能)
(旗滨集团,中国巨石,兔宝宝,
华新建材
,瑞纳智能) 🌞本周工作:精工钢构、福莱特等公司交流 [红包]【财通建筑建材】建材周观点0919:继续看好强基本面科技品种反弹,同时关注地产链的困境反转机会 [太阳]核心观点:本周沪深300跌0.06%,申万建材涨2.82%,主要受建材科技股(电子布+玻璃基板+转型品种)明显反弹带动。近期美联储加息阶段性利空落地给中美科技板块均带来情绪侧提升,另一方面,电子布短期涨价趋势仍强劲。我们认为
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红柿通
热爱评论的老韭菜
2026-09-16 12:01:29
#坚定推荐
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: 海外高景气,业绩高质量兑现【中泰建材】
#坚定推荐
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: 海外高景气,业绩高质量兑现【中泰建材】 #基本面无变化! 容易被忽视但非常重要的点: #不仅靠收并购 上半年海外内生性增长EBIT同比+24%。 #尼日利亚项目很好但仍有降本空间 26Q1/Q2毛利率61%/63%还在环比提升。 #钱出得去是对公司海外业务最大的认可 ODI趋严公司受益,好钢用在刀刃上。 #经营质量比肩行业巨头 ROE10%与霍尔希姆、海德堡等相当,海外业务ROE16%
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海螺水泥
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天山股份
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塔牌集团
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亚洲水泥(中国)
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积小胜V大胜
2026-09-11 06:33:57
近期交流打包汇总-(更新 0910)
试,产能15-30万米/月。
华新建材
: ①尼日利亚当前吨净利300元+,现有产能1060万吨、在建550万吨; ②若巴西项目顺利推进,2027年海外产品规模有望达到7000万吨,2030年目标达到1亿吨。 芯碁微装: ①mSAP 2026年订单有望突破100台、出货约70台,2027年前5-6家核心客户潜在订单至少200-300台; ②先进封装直写光刻设备已经出货35套(全生命周期,不是单26年),主要在国内。海外业务马来市
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中国巨石
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国际复材
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科达制造
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韭头竹蜻蜓
2026-09-04 18:20:41
华新建材
:继续看好公司长期价值,重点关注H股估值修复机会
华新建材
:继续看好公司长期价值,重点关注H股估值修复机会 自我们6月底部推荐以来,公司股价已上涨40%+。当前时点继续看好公司长期价值,并提示重点关注公司H股估值修复机会。 [太阳]非洲地区高景气预计未来2年可持续。随着油气和金属价格上涨,公司所在尼日利亚、坦桑尼亚、赞比亚地区政府财政普遍有所改善,同时西非跨国公路铁路、坦赞铁路目前已开启建设,预计未来两年公司非洲所在地区可以保持8-10%左右需求
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积小胜V大胜
2026-09-04 07:27:00
“泥中紫金''-
华新建材
-总裁交流笔记2609
“泥中紫金''-
华新建材
-总裁交流笔记2609 1、观点:今年4月又去了趟非洲。一直看好非洲三杰。估计华新今年38亿,明年中性45亿,巴西若顺利、有望冲击60亿体量,市值②500亿,远期70亿利润规模、A股7X pe。 2、总裁交流要点: (1)出海大项目,#后面可能还会陆续推出。现在海外运营/在建合计4120万吨产能,考虑巴西潜力,总产能6700万吨,未来8kw、1亿吨、可能还有更多。吨投资不超过50美元,同行
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华新建材
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蓝天白云
2026-09-04 06:46:14
“泥中紫金"-
华新建材
-总裁交流笔记2609
“泥中紫金"-
华新建材
-总裁交流笔记2609 需要完整版🉑私信 1、观点:今年4月又去了趟非洲。一直看好非洲三杰。估计华新今年38亿,明年中性45亿,巴西若顺利、有望冲击60亿体量,市值②500亿,远期70亿利润规模、A股7X pe。 2、总裁交流要点: (1)出海大项目,#后面可能还会陆续推出。现在海外运营/在建合计4120万吨产能,考虑巴西潜力,总产能6700万吨,未来8kw、1亿吨、可能还有更多。吨投资
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