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为国接盘的公社达人
2022-11-02 09:58:32
关于供销社的一些讨论
1.供销社是什么性质的组织? 供销社是全国供销总社下属的组织机构,有县供销社-区供销社-村供销社等分级。全国供销总社,是一个和财政部,国资委平级的单位,隶属于国务院直管。供销社理事会是参公的可以理解为是公务员编制单位,然后供销社下属,有控股的一些具体操作事情的机构,算是国有企业,里面的人可以认为是国企员工。 2.供销社主要的功能和目的是什么? 主要可以抽象成两个功能(其实还有很多具体操作上的变化),上行和下行,即从农民手中收购农产品或相关产品并出售,和将其他农民需要的物资,从农资用品,到生活用品
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为国接盘的公社达人
2022-11-01 17:12:06
10月百强销售点评:恢复还需政策和时间,房企分化仍是主线
单月同比降幅略有扩大,环比略有下滑。10月百强全口径销售金额同比-33%(9月-29%),1-10月累计同比-45%。本月百强房企销售降幅再度扩大。本月环比-5%,略弱于以往季节性。过去三年9、10月份成交环比基本持平。 [玫瑰]核心城市高频数据也呈现相似趋势。新房36城面积10月同比-32%(9月-19%),其中,一线/二线/三四线分别为-17%/-16%/-52%。环比-21.9%。(截止10月27日) [玫瑰]销售改善仍然需要政策和时间。10月数据一般,一方面需求信心确实不足,另一方面防疫
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万科A
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为国接盘的公社达人
2022-11-01 17:11:42
【呼吸机、预制镍、碳化硅衬底、降糖减重】交流核心要点
【呼吸机】交流核心要点: 市场情况: 1)外资品牌有很大的市场占有率,在整体流通渠道和医用渠道占据了将近70%的市场份额。 2)今年怡和嘉业翻倍的增长,很大一部分的占比是出口,国内市场线下的增速将近20%。 3)线上受双11的影响,在做差不多五折的预售。四季度销售商会有峰值,但整体还是清代理商的库存。 下游渠道: 1)医生推荐是患者购买呼吸机最主要的动机,由医院引流患者到线下或者线上购买呼吸机,医院是源头载体。 2)医生推荐还是以瑞思迈为主,但患者会综合考虑性价比,国产呼吸机价格较低,对患者的吸
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中国中免
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为国接盘的公社达人
2022-11-01 17:10:34
【国海电新】山东乳山海风项目开标,关注乳山1.5GW海风建设、相关公司产业布局
事件: 10月31日,明阳智能中标国家电投山东半岛南海上风电基地 U场址一期 450MW项目风力发电机组设备(含塔筒)。 项目名称:国电投山东半岛南U场址一期(450MW)海上风电项目 ■中标人:明阳智能 ■中标价格:3591元/kW(含塔筒) ■装机容量:450MW ■机型要求:大于8.5MW ■离岸距离:24km ■平均水深:26~32m ■并网时间:2023年10月 #明阳首获山东订单 本项目为明阳智能中标的首个非广东省项目,该项目位于山东省乳山所辖海域范围。21年4月明阳与乳山市人民政府
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2022-11-01 17:10:00
【华泰宏观】2023年中国宏观展望
🔔我们预计2022年4季度实际GDP同比增长大体持平于约4%,2023全年GDP实际增速回升至5.8%,同比增长高点可能在2季度达到约7%。 ⭕增长动能可能出现由外需向内需的明显切换,对增长最大的正贡献项或转为消费,预计社零同比增速可能回升至10%左右、其中大众消费和体验式消费增长的弹性更大。 同时,疫情影响减弱及政策持续托举或促使地产销售、投资温和回升。 预计地产销售增长2023年回升至5-10%,投资在下半年恢复至10-20%的同比正增长。 ⭕预计2023年CPI与PPI均回落,不对政策形
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2022-11-01 17:09:36
申万公用环保首推:天富能源——涨电价 碳化硅
#1)新疆石河子地方国企,独立于国家电网。主要通过自有320万kw煤电及输配电网络给石河子工业用户供电(大全能源、天山铝业、合盛硅业等)。公司2017-2021年售电量CAGR高达16.79%;厂网一体模式下火电厂利用小时数2021达到6500小时左右(公司相当于一个大型自备电厂)。 #2)电价机制q4得到理顺,业绩弹性巨大。公司过去主要背负了兵团招商引资高耗能优惠电价的历史负担,长期增收不增利。去年煤价暴涨后,公司单季度要亏损2亿 。今年7月兵团fgw发文;10月石河子fgw发文;目前跟下游用
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2022-11-01 17:09:05
今天几个气体公司股价都大涨,建议关注还没涨的侨源股份
1、产能规模将大幅提升。公司是西南地区主要工业气体供应商,现有液氧 44万吨,液氮 21万吨,液氩 1.5万吨产能。在现有产能的基础上,新增眉山,金堂产线,已进入试生产状态,待正式投产后(预计今年年底)公司在四川地区具备年产约80 万吨液氧、34 万吨液氮、2.2 万吨液氩的生产能力。另据公告,规划了德阿空分线一期 12000Nm³/h 高纯度液态气体生产线,预计23年8月建成。 2、与优质新能源客户深度合作。工业气体生产销售具有明显区域性,四川省是全国锂电比较集中的生产基地,公司地处四川,具有
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2022-11-01 17:08:42
【西部电子】对于电子行业11-12月的投资思考:优先看好周期底叠加业绩底的被动元件板块
其次看好景气赛道科学仪器板块。 📖背景:近期电子行业上市公司三季报陆续发布,除自主可控领域的半导体设备及设备零部件、半导体材料、军工半导体、科学仪器板块个股业绩高增,电子板块多数个股业绩均显著下滑,包括被动元件、IC设计等相关个股。 🧧强周期:被动元件、IC设计 1⃣供给端:目前周期处在什么位置?MLCC已于Q3周期见底、IC设计有望于Q4见底。22Q2被动元件需求松动,22Q3开始存储、MCU、模拟等陆续跌价,开启去库周期。我们持续跟踪MLCC、存储、MCU、模拟、FPGA等各个品类原厂及
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2022-11-01 17:07:22
英杰电气:充电桩业务海外渠道、认证走在前列,迈入高速成长期,看好公司长期成长性
【中信建投新能源 】🌟公司充电桩业务基本情况 1⃣订单快速增长:2021年,公司充电桩业务进入高速发展期,充电桩新增订单为6800万元,同比上升553.45%,2021年来自于充电桩行业的销售收入 4107.38 万元(#海外收入占一半),同比增长365.56%,占营业收入的比重为 9.09%,2022年上半年,公司充电桩新增订单0.78亿元,同比 458%,公司充电桩业务进入高速成长期;充电桩业务综合毛利率30%,海外毛利率35%,盈利能力强; 2⃣直流桩集成化技术优势:英杰电气子公司蔚宇电
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2022-11-01 17:06:49
【海通医药】最新!江西生化集采政策进一步科学理性,预期好转
【海通医药】最新!江西生化集采政策进一步科学理性,预期好转 10.31日版本江西联盟生化集采文件相比于10.10日版本有两个重要变化: 1、中选规则:“申报价格不高于最高有效申报价80%增补为拟中选企业”改为“采取适当方式,促进更多企业中选,且不受中选企业数量限制”,取消了相比最高有效申报价降价20%的一刀切规则。 2、协议采购量:增补中选10.10版本是量价挂钩,至少降价20%拿到协议采购量的40%,至少降价40%拿到协议采购量60%,现在改为增补企业按一定比例进行协议采购量分配。 我们认为耗
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2022-11-01 17:06:29
【GSK被列入国家组织药品联采办“违规名单”】事件简评:
【GSK被列入国家组织药品联采办“违规名单”】事件简评: 10月31日,国家组织药品联合采购办公室(简称“联采办”)公告称,决定取消葛兰素史克(GSK)的度他雄胺胶囊中选资格,同时将该公司列入“违规名单”,暂停其自2022年10月31日至2024年4月29日参与国家组织药品集中采购活动的申报资格。 我们统计汇总了GSK官网公布的主要中国地区在售品种,并对其销售规模进行了查询统计。GSK在中国主要聚焦院外市场,院内渠道占比较少,因此我们认为本次事件对国内集采竞争格局产生的影响较小。GSK在呼吸疾病
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2022-11-01 17:05:59
【安信食饮】祖名股份2022年三季报业绩交流核心要点 20221031
产品:生鲜豆制品、植物蛋白饮品、其他品类收入均同比增长,休闲豆制品同比下滑12%。前三季度东方甄选玉米汁实现收入1080万,归类于其他类别,剔除此,其他品类同比变动不大。 渠道:前三季度经销、直销、商超三种模式都有增长,单Q3商超模式有所下滑。 市场:目前市场拓张重点在于上海,其次为江苏、安徽。 异地拓展:公司异地拓展首选方式为兼并收购,其次为异地建厂及中转仓。 1)兼并收购:目前并购南京果果、贵州龙缘盛、太原金大豆,目前正在审计过程中,预计于23H1,最晚23H2并表,预计合计贡献3.0-3.
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中银电新】风电中标情况周更新-10月第4周
本周项目中标:6个项目(全部为陆上风电项目)共1.63GW风机招标项目公布中标候选人/中标人。10月公布(预)中标项目42个约5.31GW,年初至今公布(预)中标项目总规模约85.19GW。 [红包]本周中标价格:6个项目均披露了中标价格,其中5个项目含塔筒,含塔筒项目均价为1974元/kW,最低报价为华润三塘湖100万千瓦风电发电项目(含塔筒)的1582元/kW(由三一重能报出);不含塔筒项目价格为1818元/kW,项目为围场大西沟风电制氢项目风力发电机组设备及附属设备采购(由上海电气报出)。
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【国金市场热点跟踪221101】之1 📪 军工芯片行情能否持续
⚡军用芯片是武器装备升级换代的核心组成部分,未来在装备的价值量占比有望提升; ⚡军用芯片对于装备安全至关重要,国产化替代加速推进,给国内相关企业带来关键机遇; ⚠️投资标的:首选估值不高的军工白马龙头,以振华科技、紫光国微为代表,是各自领域龙头,产业地位强、业绩成长具有确定性,估值目前处于相对低位;其次是军用芯片新股,包括振华风光、臻镭科技、铖昌科技等,目前估值不低,考虑高成长性、可以消化估值,具备长期成长空间。 📪 茅台批价变动趋势 💡【食饮】 🌟从渠道反馈来看,茅台批价自9月以来呈现波
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为国接盘的公社达人
2022-11-01 17:04:31
长城汽车:欧拉闪电猫上市,新能源拐点出现
事件:10月31日,欧拉闪电猫正式上市,全车4个配置,定价18.98-26.98 点评: 总体来说,欧拉闪电猫定价较之前的预期要低,和核心竞品:海豹、SL03相比,性价比较高(和海豹相比,基本在同配置的情况下,价格低约2万元)。考虑到海豹、SL03的销售情况,我们预计闪电猫稳态月销量可能会达到7000 台/月,好于预期。很明显,长城已经开始调整定价策略,此前好猫推出低配版、哈弗H6 DHT低价上市都是调整的信号,本次闪电猫上市亦是如此。长城的牌还有很多,我们相信,后续这种变化会在很多新车型上体现
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关于供销社的一些讨论
1.供销社是什么性质的组织? 供销社是全国供销总社下属的组织机构,有县供销社-区供销社-村供销社等分级。全国供销总社,是一个和财政部,国资委平级的单位,隶属于国务院直管。供销社理事会是参公的可以理解为是公务员编制单位,然后供销社下属,有控股的一些具体操作事情的机构,算是国有企业,里面的人可以认为是国企员工。 2.供销社主要的功能和目的是什么? 主要可以抽象成两个功能(其实还有很多具体操作上的变化),上行和下行,即从农民手中收购农产品或相关产品并出售,和将其他农民需要的物资,从农资用品,到生活用品
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10月百强销售点评:恢复还需政策和时间,房企分化仍是主线
单月同比降幅略有扩大,环比略有下滑。10月百强全口径销售金额同比-33%(9月-29%),1-10月累计同比-45%。本月百强房企销售降幅再度扩大。本月环比-5%,略弱于以往季节性。过去三年9、10月份成交环比基本持平。 [玫瑰]核心城市高频数据也呈现相似趋势。新房36城面积10月同比-32%(9月-19%),其中,一线/二线/三四线分别为-17%/-16%/-52%。环比-21.9%。(截止10月27日) [玫瑰]销售改善仍然需要政策和时间。10月数据一般,一方面需求信心确实不足,另一方面防疫
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【呼吸机、预制镍、碳化硅衬底、降糖减重】交流核心要点
【呼吸机】交流核心要点: 市场情况: 1)外资品牌有很大的市场占有率,在整体流通渠道和医用渠道占据了将近70%的市场份额。 2)今年怡和嘉业翻倍的增长,很大一部分的占比是出口,国内市场线下的增速将近20%。 3)线上受双11的影响,在做差不多五折的预售。四季度销售商会有峰值,但整体还是清代理商的库存。 下游渠道: 1)医生推荐是患者购买呼吸机最主要的动机,由医院引流患者到线下或者线上购买呼吸机,医院是源头载体。 2)医生推荐还是以瑞思迈为主,但患者会综合考虑性价比,国产呼吸机价格较低,对患者的吸
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【国海电新】山东乳山海风项目开标,关注乳山1.5GW海风建设、相关公司产业布局
事件: 10月31日,明阳智能中标国家电投山东半岛南海上风电基地 U场址一期 450MW项目风力发电机组设备(含塔筒)。 项目名称:国电投山东半岛南U场址一期(450MW)海上风电项目 ■中标人:明阳智能 ■中标价格:3591元/kW(含塔筒) ■装机容量:450MW ■机型要求:大于8.5MW ■离岸距离:24km ■平均水深:26~32m ■并网时间:2023年10月 #明阳首获山东订单 本项目为明阳智能中标的首个非广东省项目,该项目位于山东省乳山所辖海域范围。21年4月明阳与乳山市人民政府
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【华泰宏观】2023年中国宏观展望
🔔我们预计2022年4季度实际GDP同比增长大体持平于约4%,2023全年GDP实际增速回升至5.8%,同比增长高点可能在2季度达到约7%。 ⭕增长动能可能出现由外需向内需的明显切换,对增长最大的正贡献项或转为消费,预计社零同比增速可能回升至10%左右、其中大众消费和体验式消费增长的弹性更大。 同时,疫情影响减弱及政策持续托举或促使地产销售、投资温和回升。 预计地产销售增长2023年回升至5-10%,投资在下半年恢复至10-20%的同比正增长。 ⭕预计2023年CPI与PPI均回落,不对政策形
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申万公用环保首推:天富能源——涨电价 碳化硅
#1)新疆石河子地方国企,独立于国家电网。主要通过自有320万kw煤电及输配电网络给石河子工业用户供电(大全能源、天山铝业、合盛硅业等)。公司2017-2021年售电量CAGR高达16.79%;厂网一体模式下火电厂利用小时数2021达到6500小时左右(公司相当于一个大型自备电厂)。 #2)电价机制q4得到理顺,业绩弹性巨大。公司过去主要背负了兵团招商引资高耗能优惠电价的历史负担,长期增收不增利。去年煤价暴涨后,公司单季度要亏损2亿 。今年7月兵团fgw发文;10月石河子fgw发文;目前跟下游用
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今天几个气体公司股价都大涨,建议关注还没涨的侨源股份
1、产能规模将大幅提升。公司是西南地区主要工业气体供应商,现有液氧 44万吨,液氮 21万吨,液氩 1.5万吨产能。在现有产能的基础上,新增眉山,金堂产线,已进入试生产状态,待正式投产后(预计今年年底)公司在四川地区具备年产约80 万吨液氧、34 万吨液氮、2.2 万吨液氩的生产能力。另据公告,规划了德阿空分线一期 12000Nm³/h 高纯度液态气体生产线,预计23年8月建成。 2、与优质新能源客户深度合作。工业气体生产销售具有明显区域性,四川省是全国锂电比较集中的生产基地,公司地处四川,具有
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【西部电子】对于电子行业11-12月的投资思考:优先看好周期底叠加业绩底的被动元件板块
其次看好景气赛道科学仪器板块。 📖背景:近期电子行业上市公司三季报陆续发布,除自主可控领域的半导体设备及设备零部件、半导体材料、军工半导体、科学仪器板块个股业绩高增,电子板块多数个股业绩均显著下滑,包括被动元件、IC设计等相关个股。 🧧强周期:被动元件、IC设计 1⃣供给端:目前周期处在什么位置?MLCC已于Q3周期见底、IC设计有望于Q4见底。22Q2被动元件需求松动,22Q3开始存储、MCU、模拟等陆续跌价,开启去库周期。我们持续跟踪MLCC、存储、MCU、模拟、FPGA等各个品类原厂及
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英杰电气:充电桩业务海外渠道、认证走在前列,迈入高速成长期,看好公司长期成长性
【中信建投新能源 】🌟公司充电桩业务基本情况 1⃣订单快速增长:2021年,公司充电桩业务进入高速发展期,充电桩新增订单为6800万元,同比上升553.45%,2021年来自于充电桩行业的销售收入 4107.38 万元(#海外收入占一半),同比增长365.56%,占营业收入的比重为 9.09%,2022年上半年,公司充电桩新增订单0.78亿元,同比 458%,公司充电桩业务进入高速成长期;充电桩业务综合毛利率30%,海外毛利率35%,盈利能力强; 2⃣直流桩集成化技术优势:英杰电气子公司蔚宇电
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【海通医药】最新!江西生化集采政策进一步科学理性,预期好转
【海通医药】最新!江西生化集采政策进一步科学理性,预期好转 10.31日版本江西联盟生化集采文件相比于10.10日版本有两个重要变化: 1、中选规则:“申报价格不高于最高有效申报价80%增补为拟中选企业”改为“采取适当方式,促进更多企业中选,且不受中选企业数量限制”,取消了相比最高有效申报价降价20%的一刀切规则。 2、协议采购量:增补中选10.10版本是量价挂钩,至少降价20%拿到协议采购量的40%,至少降价40%拿到协议采购量60%,现在改为增补企业按一定比例进行协议采购量分配。 我们认为耗
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【GSK被列入国家组织药品联采办“违规名单”】事件简评:
【GSK被列入国家组织药品联采办“违规名单”】事件简评: 10月31日,国家组织药品联合采购办公室(简称“联采办”)公告称,决定取消葛兰素史克(GSK)的度他雄胺胶囊中选资格,同时将该公司列入“违规名单”,暂停其自2022年10月31日至2024年4月29日参与国家组织药品集中采购活动的申报资格。 我们统计汇总了GSK官网公布的主要中国地区在售品种,并对其销售规模进行了查询统计。GSK在中国主要聚焦院外市场,院内渠道占比较少,因此我们认为本次事件对国内集采竞争格局产生的影响较小。GSK在呼吸疾病
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【安信食饮】祖名股份2022年三季报业绩交流核心要点 20221031
产品:生鲜豆制品、植物蛋白饮品、其他品类收入均同比增长,休闲豆制品同比下滑12%。前三季度东方甄选玉米汁实现收入1080万,归类于其他类别,剔除此,其他品类同比变动不大。 渠道:前三季度经销、直销、商超三种模式都有增长,单Q3商超模式有所下滑。 市场:目前市场拓张重点在于上海,其次为江苏、安徽。 异地拓展:公司异地拓展首选方式为兼并收购,其次为异地建厂及中转仓。 1)兼并收购:目前并购南京果果、贵州龙缘盛、太原金大豆,目前正在审计过程中,预计于23H1,最晚23H2并表,预计合计贡献3.0-3.
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中银电新】风电中标情况周更新-10月第4周
本周项目中标:6个项目(全部为陆上风电项目)共1.63GW风机招标项目公布中标候选人/中标人。10月公布(预)中标项目42个约5.31GW,年初至今公布(预)中标项目总规模约85.19GW。 [红包]本周中标价格:6个项目均披露了中标价格,其中5个项目含塔筒,含塔筒项目均价为1974元/kW,最低报价为华润三塘湖100万千瓦风电发电项目(含塔筒)的1582元/kW(由三一重能报出);不含塔筒项目价格为1818元/kW,项目为围场大西沟风电制氢项目风力发电机组设备及附属设备采购(由上海电气报出)。
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【国金市场热点跟踪221101】之1 📪 军工芯片行情能否持续
⚡军用芯片是武器装备升级换代的核心组成部分,未来在装备的价值量占比有望提升; ⚡军用芯片对于装备安全至关重要,国产化替代加速推进,给国内相关企业带来关键机遇; ⚠️投资标的:首选估值不高的军工白马龙头,以振华科技、紫光国微为代表,是各自领域龙头,产业地位强、业绩成长具有确定性,估值目前处于相对低位;其次是军用芯片新股,包括振华风光、臻镭科技、铖昌科技等,目前估值不低,考虑高成长性、可以消化估值,具备长期成长空间。 📪 茅台批价变动趋势 💡【食饮】 🌟从渠道反馈来看,茅台批价自9月以来呈现波
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为国接盘的公社达人
2022-11-01 17:04:31
长城汽车:欧拉闪电猫上市,新能源拐点出现
事件:10月31日,欧拉闪电猫正式上市,全车4个配置,定价18.98-26.98 点评: 总体来说,欧拉闪电猫定价较之前的预期要低,和核心竞品:海豹、SL03相比,性价比较高(和海豹相比,基本在同配置的情况下,价格低约2万元)。考虑到海豹、SL03的销售情况,我们预计闪电猫稳态月销量可能会达到7000 台/月,好于预期。很明显,长城已经开始调整定价策略,此前好猫推出低配版、哈弗H6 DHT低价上市都是调整的信号,本次闪电猫上市亦是如此。长城的牌还有很多,我们相信,后续这种变化会在很多新车型上体现
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长城汽车
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长城汽车
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为国接盘的公社达人
2022-11-02 09:58:32
关于供销社的一些讨论
1.供销社是什么性质的组织? 供销社是全国供销总社下属的组织机构,有县供销社-区供销社-村供销社等分级。全国供销总社,是一个和财政部,国资委平级的单位,隶属于国务院直管。供销社理事会是参公的可以理解为是公务员编制单位,然后供销社下属,有控股的一些具体操作事情的机构,算是国有企业,里面的人可以认为是国企员工。 2.供销社主要的功能和目的是什么? 主要可以抽象成两个功能(其实还有很多具体操作上的变化),上行和下行,即从农民手中收购农产品或相关产品并出售,和将其他农民需要的物资,从农资用品,到生活用品
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中农联合
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为国接盘的公社达人
2022-11-01 17:12:06
10月百强销售点评:恢复还需政策和时间,房企分化仍是主线
单月同比降幅略有扩大,环比略有下滑。10月百强全口径销售金额同比-33%(9月-29%),1-10月累计同比-45%。本月百强房企销售降幅再度扩大。本月环比-5%,略弱于以往季节性。过去三年9、10月份成交环比基本持平。 [玫瑰]核心城市高频数据也呈现相似趋势。新房36城面积10月同比-32%(9月-19%),其中,一线/二线/三四线分别为-17%/-16%/-52%。环比-21.9%。(截止10月27日) [玫瑰]销售改善仍然需要政策和时间。10月数据一般,一方面需求信心确实不足,另一方面防疫
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万科A
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为国接盘的公社达人
2022-11-01 17:11:42
【呼吸机、预制镍、碳化硅衬底、降糖减重】交流核心要点
【呼吸机】交流核心要点: 市场情况: 1)外资品牌有很大的市场占有率,在整体流通渠道和医用渠道占据了将近70%的市场份额。 2)今年怡和嘉业翻倍的增长,很大一部分的占比是出口,国内市场线下的增速将近20%。 3)线上受双11的影响,在做差不多五折的预售。四季度销售商会有峰值,但整体还是清代理商的库存。 下游渠道: 1)医生推荐是患者购买呼吸机最主要的动机,由医院引流患者到线下或者线上购买呼吸机,医院是源头载体。 2)医生推荐还是以瑞思迈为主,但患者会综合考虑性价比,国产呼吸机价格较低,对患者的吸
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中国中免
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为国接盘的公社达人
2022-11-01 17:10:34
【国海电新】山东乳山海风项目开标,关注乳山1.5GW海风建设、相关公司产业布局
事件: 10月31日,明阳智能中标国家电投山东半岛南海上风电基地 U场址一期 450MW项目风力发电机组设备(含塔筒)。 项目名称:国电投山东半岛南U场址一期(450MW)海上风电项目 ■中标人:明阳智能 ■中标价格:3591元/kW(含塔筒) ■装机容量:450MW ■机型要求:大于8.5MW ■离岸距离:24km ■平均水深:26~32m ■并网时间:2023年10月 #明阳首获山东订单 本项目为明阳智能中标的首个非广东省项目,该项目位于山东省乳山所辖海域范围。21年4月明阳与乳山市人民政府
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大金重工
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为国接盘的公社达人
2022-11-01 17:10:00
【华泰宏观】2023年中国宏观展望
🔔我们预计2022年4季度实际GDP同比增长大体持平于约4%,2023全年GDP实际增速回升至5.8%,同比增长高点可能在2季度达到约7%。 ⭕增长动能可能出现由外需向内需的明显切换,对增长最大的正贡献项或转为消费,预计社零同比增速可能回升至10%左右、其中大众消费和体验式消费增长的弹性更大。 同时,疫情影响减弱及政策持续托举或促使地产销售、投资温和回升。 预计地产销售增长2023年回升至5-10%,投资在下半年恢复至10-20%的同比正增长。 ⭕预计2023年CPI与PPI均回落,不对政策形
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宁德时代
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为国接盘的公社达人
2022-11-01 17:09:36
申万公用环保首推:天富能源——涨电价 碳化硅
#1)新疆石河子地方国企,独立于国家电网。主要通过自有320万kw煤电及输配电网络给石河子工业用户供电(大全能源、天山铝业、合盛硅业等)。公司2017-2021年售电量CAGR高达16.79%;厂网一体模式下火电厂利用小时数2021达到6500小时左右(公司相当于一个大型自备电厂)。 #2)电价机制q4得到理顺,业绩弹性巨大。公司过去主要背负了兵团招商引资高耗能优惠电价的历史负担,长期增收不增利。去年煤价暴涨后,公司单季度要亏损2亿 。今年7月兵团fgw发文;10月石河子fgw发文;目前跟下游用
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天富能源
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为国接盘的公社达人
2022-11-01 17:09:05
今天几个气体公司股价都大涨,建议关注还没涨的侨源股份
1、产能规模将大幅提升。公司是西南地区主要工业气体供应商,现有液氧 44万吨,液氮 21万吨,液氩 1.5万吨产能。在现有产能的基础上,新增眉山,金堂产线,已进入试生产状态,待正式投产后(预计今年年底)公司在四川地区具备年产约80 万吨液氧、34 万吨液氮、2.2 万吨液氩的生产能力。另据公告,规划了德阿空分线一期 12000Nm³/h 高纯度液态气体生产线,预计23年8月建成。 2、与优质新能源客户深度合作。工业气体生产销售具有明显区域性,四川省是全国锂电比较集中的生产基地,公司地处四川,具有
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侨源股份
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为国接盘的公社达人
2022-11-01 17:08:42
【西部电子】对于电子行业11-12月的投资思考:优先看好周期底叠加业绩底的被动元件板块
其次看好景气赛道科学仪器板块。 📖背景:近期电子行业上市公司三季报陆续发布,除自主可控领域的半导体设备及设备零部件、半导体材料、军工半导体、科学仪器板块个股业绩高增,电子板块多数个股业绩均显著下滑,包括被动元件、IC设计等相关个股。 🧧强周期:被动元件、IC设计 1⃣供给端:目前周期处在什么位置?MLCC已于Q3周期见底、IC设计有望于Q4见底。22Q2被动元件需求松动,22Q3开始存储、MCU、模拟等陆续跌价,开启去库周期。我们持续跟踪MLCC、存储、MCU、模拟、FPGA等各个品类原厂及
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长光华芯
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为国接盘的公社达人
2022-11-01 17:07:22
英杰电气:充电桩业务海外渠道、认证走在前列,迈入高速成长期,看好公司长期成长性
【中信建投新能源 】🌟公司充电桩业务基本情况 1⃣订单快速增长:2021年,公司充电桩业务进入高速发展期,充电桩新增订单为6800万元,同比上升553.45%,2021年来自于充电桩行业的销售收入 4107.38 万元(#海外收入占一半),同比增长365.56%,占营业收入的比重为 9.09%,2022年上半年,公司充电桩新增订单0.78亿元,同比 458%,公司充电桩业务进入高速成长期;充电桩业务综合毛利率30%,海外毛利率35%,盈利能力强; 2⃣直流桩集成化技术优势:英杰电气子公司蔚宇电
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英杰电气
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2022-11-01 17:06:49
【海通医药】最新!江西生化集采政策进一步科学理性,预期好转
【海通医药】最新!江西生化集采政策进一步科学理性,预期好转 10.31日版本江西联盟生化集采文件相比于10.10日版本有两个重要变化: 1、中选规则:“申报价格不高于最高有效申报价80%增补为拟中选企业”改为“采取适当方式,促进更多企业中选,且不受中选企业数量限制”,取消了相比最高有效申报价降价20%的一刀切规则。 2、协议采购量:增补中选10.10版本是量价挂钩,至少降价20%拿到协议采购量的40%,至少降价40%拿到协议采购量60%,现在改为增补企业按一定比例进行协议采购量分配。 我们认为耗
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为国接盘的公社达人
2022-11-01 17:06:29
【GSK被列入国家组织药品联采办“违规名单”】事件简评:
【GSK被列入国家组织药品联采办“违规名单”】事件简评: 10月31日,国家组织药品联合采购办公室(简称“联采办”)公告称,决定取消葛兰素史克(GSK)的度他雄胺胶囊中选资格,同时将该公司列入“违规名单”,暂停其自2022年10月31日至2024年4月29日参与国家组织药品集中采购活动的申报资格。 我们统计汇总了GSK官网公布的主要中国地区在售品种,并对其销售规模进行了查询统计。GSK在中国主要聚焦院外市场,院内渠道占比较少,因此我们认为本次事件对国内集采竞争格局产生的影响较小。GSK在呼吸疾病
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恒瑞医药
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2022-11-01 17:05:59
【安信食饮】祖名股份2022年三季报业绩交流核心要点 20221031
产品:生鲜豆制品、植物蛋白饮品、其他品类收入均同比增长,休闲豆制品同比下滑12%。前三季度东方甄选玉米汁实现收入1080万,归类于其他类别,剔除此,其他品类同比变动不大。 渠道:前三季度经销、直销、商超三种模式都有增长,单Q3商超模式有所下滑。 市场:目前市场拓张重点在于上海,其次为江苏、安徽。 异地拓展:公司异地拓展首选方式为兼并收购,其次为异地建厂及中转仓。 1)兼并收购:目前并购南京果果、贵州龙缘盛、太原金大豆,目前正在审计过程中,预计于23H1,最晚23H2并表,预计合计贡献3.0-3.
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祖名股份
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为国接盘的公社达人
2022-11-01 17:05:29
中银电新】风电中标情况周更新-10月第4周
本周项目中标:6个项目(全部为陆上风电项目)共1.63GW风机招标项目公布中标候选人/中标人。10月公布(预)中标项目42个约5.31GW,年初至今公布(预)中标项目总规模约85.19GW。 [红包]本周中标价格:6个项目均披露了中标价格,其中5个项目含塔筒,含塔筒项目均价为1974元/kW,最低报价为华润三塘湖100万千瓦风电发电项目(含塔筒)的1582元/kW(由三一重能报出);不含塔筒项目价格为1818元/kW,项目为围场大西沟风电制氢项目风力发电机组设备及附属设备采购(由上海电气报出)。
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中天科技
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东方电缆
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2022-11-01 17:05:01
【国金市场热点跟踪221101】之1 📪 军工芯片行情能否持续
⚡军用芯片是武器装备升级换代的核心组成部分,未来在装备的价值量占比有望提升; ⚡军用芯片对于装备安全至关重要,国产化替代加速推进,给国内相关企业带来关键机遇; ⚠️投资标的:首选估值不高的军工白马龙头,以振华科技、紫光国微为代表,是各自领域龙头,产业地位强、业绩成长具有确定性,估值目前处于相对低位;其次是军用芯片新股,包括振华风光、臻镭科技、铖昌科技等,目前估值不低,考虑高成长性、可以消化估值,具备长期成长空间。 📪 茅台批价变动趋势 💡【食饮】 🌟从渠道反馈来看,茅台批价自9月以来呈现波
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长城汽车:欧拉闪电猫上市,新能源拐点出现
事件:10月31日,欧拉闪电猫正式上市,全车4个配置,定价18.98-26.98 点评: 总体来说,欧拉闪电猫定价较之前的预期要低,和核心竞品:海豹、SL03相比,性价比较高(和海豹相比,基本在同配置的情况下,价格低约2万元)。考虑到海豹、SL03的销售情况,我们预计闪电猫稳态月销量可能会达到7000 台/月,好于预期。很明显,长城已经开始调整定价策略,此前好猫推出低配版、哈弗H6 DHT低价上市都是调整的信号,本次闪电猫上市亦是如此。长城的牌还有很多,我们相信,后续这种变化会在很多新车型上体现
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关于供销社的一些讨论
1.供销社是什么性质的组织? 供销社是全国供销总社下属的组织机构,有县供销社-区供销社-村供销社等分级。全国供销总社,是一个和财政部,国资委平级的单位,隶属于国务院直管。供销社理事会是参公的可以理解为是公务员编制单位,然后供销社下属,有控股的一些具体操作事情的机构,算是国有企业,里面的人可以认为是国企员工。 2.供销社主要的功能和目的是什么? 主要可以抽象成两个功能(其实还有很多具体操作上的变化),上行和下行,即从农民手中收购农产品或相关产品并出售,和将其他农民需要的物资,从农资用品,到生活用品
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10月百强销售点评:恢复还需政策和时间,房企分化仍是主线
单月同比降幅略有扩大,环比略有下滑。10月百强全口径销售金额同比-33%(9月-29%),1-10月累计同比-45%。本月百强房企销售降幅再度扩大。本月环比-5%,略弱于以往季节性。过去三年9、10月份成交环比基本持平。 [玫瑰]核心城市高频数据也呈现相似趋势。新房36城面积10月同比-32%(9月-19%),其中,一线/二线/三四线分别为-17%/-16%/-52%。环比-21.9%。(截止10月27日) [玫瑰]销售改善仍然需要政策和时间。10月数据一般,一方面需求信心确实不足,另一方面防疫
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【呼吸机、预制镍、碳化硅衬底、降糖减重】交流核心要点
【呼吸机】交流核心要点: 市场情况: 1)外资品牌有很大的市场占有率,在整体流通渠道和医用渠道占据了将近70%的市场份额。 2)今年怡和嘉业翻倍的增长,很大一部分的占比是出口,国内市场线下的增速将近20%。 3)线上受双11的影响,在做差不多五折的预售。四季度销售商会有峰值,但整体还是清代理商的库存。 下游渠道: 1)医生推荐是患者购买呼吸机最主要的动机,由医院引流患者到线下或者线上购买呼吸机,医院是源头载体。 2)医生推荐还是以瑞思迈为主,但患者会综合考虑性价比,国产呼吸机价格较低,对患者的吸
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【国海电新】山东乳山海风项目开标,关注乳山1.5GW海风建设、相关公司产业布局
事件: 10月31日,明阳智能中标国家电投山东半岛南海上风电基地 U场址一期 450MW项目风力发电机组设备(含塔筒)。 项目名称:国电投山东半岛南U场址一期(450MW)海上风电项目 ■中标人:明阳智能 ■中标价格:3591元/kW(含塔筒) ■装机容量:450MW ■机型要求:大于8.5MW ■离岸距离:24km ■平均水深:26~32m ■并网时间:2023年10月 #明阳首获山东订单 本项目为明阳智能中标的首个非广东省项目,该项目位于山东省乳山所辖海域范围。21年4月明阳与乳山市人民政府
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【华泰宏观】2023年中国宏观展望
🔔我们预计2022年4季度实际GDP同比增长大体持平于约4%,2023全年GDP实际增速回升至5.8%,同比增长高点可能在2季度达到约7%。 ⭕增长动能可能出现由外需向内需的明显切换,对增长最大的正贡献项或转为消费,预计社零同比增速可能回升至10%左右、其中大众消费和体验式消费增长的弹性更大。 同时,疫情影响减弱及政策持续托举或促使地产销售、投资温和回升。 预计地产销售增长2023年回升至5-10%,投资在下半年恢复至10-20%的同比正增长。 ⭕预计2023年CPI与PPI均回落,不对政策形
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申万公用环保首推:天富能源——涨电价 碳化硅
#1)新疆石河子地方国企,独立于国家电网。主要通过自有320万kw煤电及输配电网络给石河子工业用户供电(大全能源、天山铝业、合盛硅业等)。公司2017-2021年售电量CAGR高达16.79%;厂网一体模式下火电厂利用小时数2021达到6500小时左右(公司相当于一个大型自备电厂)。 #2)电价机制q4得到理顺,业绩弹性巨大。公司过去主要背负了兵团招商引资高耗能优惠电价的历史负担,长期增收不增利。去年煤价暴涨后,公司单季度要亏损2亿 。今年7月兵团fgw发文;10月石河子fgw发文;目前跟下游用
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今天几个气体公司股价都大涨,建议关注还没涨的侨源股份
1、产能规模将大幅提升。公司是西南地区主要工业气体供应商,现有液氧 44万吨,液氮 21万吨,液氩 1.5万吨产能。在现有产能的基础上,新增眉山,金堂产线,已进入试生产状态,待正式投产后(预计今年年底)公司在四川地区具备年产约80 万吨液氧、34 万吨液氮、2.2 万吨液氩的生产能力。另据公告,规划了德阿空分线一期 12000Nm³/h 高纯度液态气体生产线,预计23年8月建成。 2、与优质新能源客户深度合作。工业气体生产销售具有明显区域性,四川省是全国锂电比较集中的生产基地,公司地处四川,具有
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【西部电子】对于电子行业11-12月的投资思考:优先看好周期底叠加业绩底的被动元件板块
其次看好景气赛道科学仪器板块。 📖背景:近期电子行业上市公司三季报陆续发布,除自主可控领域的半导体设备及设备零部件、半导体材料、军工半导体、科学仪器板块个股业绩高增,电子板块多数个股业绩均显著下滑,包括被动元件、IC设计等相关个股。 🧧强周期:被动元件、IC设计 1⃣供给端:目前周期处在什么位置?MLCC已于Q3周期见底、IC设计有望于Q4见底。22Q2被动元件需求松动,22Q3开始存储、MCU、模拟等陆续跌价,开启去库周期。我们持续跟踪MLCC、存储、MCU、模拟、FPGA等各个品类原厂及
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英杰电气:充电桩业务海外渠道、认证走在前列,迈入高速成长期,看好公司长期成长性
【中信建投新能源 】🌟公司充电桩业务基本情况 1⃣订单快速增长:2021年,公司充电桩业务进入高速发展期,充电桩新增订单为6800万元,同比上升553.45%,2021年来自于充电桩行业的销售收入 4107.38 万元(#海外收入占一半),同比增长365.56%,占营业收入的比重为 9.09%,2022年上半年,公司充电桩新增订单0.78亿元,同比 458%,公司充电桩业务进入高速成长期;充电桩业务综合毛利率30%,海外毛利率35%,盈利能力强; 2⃣直流桩集成化技术优势:英杰电气子公司蔚宇电
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【海通医药】最新!江西生化集采政策进一步科学理性,预期好转
【海通医药】最新!江西生化集采政策进一步科学理性,预期好转 10.31日版本江西联盟生化集采文件相比于10.10日版本有两个重要变化: 1、中选规则:“申报价格不高于最高有效申报价80%增补为拟中选企业”改为“采取适当方式,促进更多企业中选,且不受中选企业数量限制”,取消了相比最高有效申报价降价20%的一刀切规则。 2、协议采购量:增补中选10.10版本是量价挂钩,至少降价20%拿到协议采购量的40%,至少降价40%拿到协议采购量60%,现在改为增补企业按一定比例进行协议采购量分配。 我们认为耗
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【GSK被列入国家组织药品联采办“违规名单”】事件简评:
【GSK被列入国家组织药品联采办“违规名单”】事件简评: 10月31日,国家组织药品联合采购办公室(简称“联采办”)公告称,决定取消葛兰素史克(GSK)的度他雄胺胶囊中选资格,同时将该公司列入“违规名单”,暂停其自2022年10月31日至2024年4月29日参与国家组织药品集中采购活动的申报资格。 我们统计汇总了GSK官网公布的主要中国地区在售品种,并对其销售规模进行了查询统计。GSK在中国主要聚焦院外市场,院内渠道占比较少,因此我们认为本次事件对国内集采竞争格局产生的影响较小。GSK在呼吸疾病
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【安信食饮】祖名股份2022年三季报业绩交流核心要点 20221031
产品:生鲜豆制品、植物蛋白饮品、其他品类收入均同比增长,休闲豆制品同比下滑12%。前三季度东方甄选玉米汁实现收入1080万,归类于其他类别,剔除此,其他品类同比变动不大。 渠道:前三季度经销、直销、商超三种模式都有增长,单Q3商超模式有所下滑。 市场:目前市场拓张重点在于上海,其次为江苏、安徽。 异地拓展:公司异地拓展首选方式为兼并收购,其次为异地建厂及中转仓。 1)兼并收购:目前并购南京果果、贵州龙缘盛、太原金大豆,目前正在审计过程中,预计于23H1,最晚23H2并表,预计合计贡献3.0-3.
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为国接盘的公社达人
2022-11-01 17:05:29
中银电新】风电中标情况周更新-10月第4周
本周项目中标:6个项目(全部为陆上风电项目)共1.63GW风机招标项目公布中标候选人/中标人。10月公布(预)中标项目42个约5.31GW,年初至今公布(预)中标项目总规模约85.19GW。 [红包]本周中标价格:6个项目均披露了中标价格,其中5个项目含塔筒,含塔筒项目均价为1974元/kW,最低报价为华润三塘湖100万千瓦风电发电项目(含塔筒)的1582元/kW(由三一重能报出);不含塔筒项目价格为1818元/kW,项目为围场大西沟风电制氢项目风力发电机组设备及附属设备采购(由上海电气报出)。
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中天科技
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2022-11-01 17:05:01
【国金市场热点跟踪221101】之1 📪 军工芯片行情能否持续
⚡军用芯片是武器装备升级换代的核心组成部分,未来在装备的价值量占比有望提升; ⚡军用芯片对于装备安全至关重要,国产化替代加速推进,给国内相关企业带来关键机遇; ⚠️投资标的:首选估值不高的军工白马龙头,以振华科技、紫光国微为代表,是各自领域龙头,产业地位强、业绩成长具有确定性,估值目前处于相对低位;其次是军用芯片新股,包括振华风光、臻镭科技、铖昌科技等,目前估值不低,考虑高成长性、可以消化估值,具备长期成长空间。 📪 茅台批价变动趋势 💡【食饮】 🌟从渠道反馈来看,茅台批价自9月以来呈现波
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2022-11-01 17:04:31
长城汽车:欧拉闪电猫上市,新能源拐点出现
事件:10月31日,欧拉闪电猫正式上市,全车4个配置,定价18.98-26.98 点评: 总体来说,欧拉闪电猫定价较之前的预期要低,和核心竞品:海豹、SL03相比,性价比较高(和海豹相比,基本在同配置的情况下,价格低约2万元)。考虑到海豹、SL03的销售情况,我们预计闪电猫稳态月销量可能会达到7000 台/月,好于预期。很明显,长城已经开始调整定价策略,此前好猫推出低配版、哈弗H6 DHT低价上市都是调整的信号,本次闪电猫上市亦是如此。长城的牌还有很多,我们相信,后续这种变化会在很多新车型上体现
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长城汽车
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长城汽车
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为国接盘的公社达人
2022-11-02 09:58:32
关于供销社的一些讨论
1.供销社是什么性质的组织? 供销社是全国供销总社下属的组织机构,有县供销社-区供销社-村供销社等分级。全国供销总社,是一个和财政部,国资委平级的单位,隶属于国务院直管。供销社理事会是参公的可以理解为是公务员编制单位,然后供销社下属,有控股的一些具体操作事情的机构,算是国有企业,里面的人可以认为是国企员工。 2.供销社主要的功能和目的是什么? 主要可以抽象成两个功能(其实还有很多具体操作上的变化),上行和下行,即从农民手中收购农产品或相关产品并出售,和将其他农民需要的物资,从农资用品,到生活用品
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中农联合
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天禾股份
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2022-11-01 17:12:06
10月百强销售点评:恢复还需政策和时间,房企分化仍是主线
单月同比降幅略有扩大,环比略有下滑。10月百强全口径销售金额同比-33%(9月-29%),1-10月累计同比-45%。本月百强房企销售降幅再度扩大。本月环比-5%,略弱于以往季节性。过去三年9、10月份成交环比基本持平。 [玫瑰]核心城市高频数据也呈现相似趋势。新房36城面积10月同比-32%(9月-19%),其中,一线/二线/三四线分别为-17%/-16%/-52%。环比-21.9%。(截止10月27日) [玫瑰]销售改善仍然需要政策和时间。10月数据一般,一方面需求信心确实不足,另一方面防疫
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万科A
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为国接盘的公社达人
2022-11-01 17:11:42
【呼吸机、预制镍、碳化硅衬底、降糖减重】交流核心要点
【呼吸机】交流核心要点: 市场情况: 1)外资品牌有很大的市场占有率,在整体流通渠道和医用渠道占据了将近70%的市场份额。 2)今年怡和嘉业翻倍的增长,很大一部分的占比是出口,国内市场线下的增速将近20%。 3)线上受双11的影响,在做差不多五折的预售。四季度销售商会有峰值,但整体还是清代理商的库存。 下游渠道: 1)医生推荐是患者购买呼吸机最主要的动机,由医院引流患者到线下或者线上购买呼吸机,医院是源头载体。 2)医生推荐还是以瑞思迈为主,但患者会综合考虑性价比,国产呼吸机价格较低,对患者的吸
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中国中免
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为国接盘的公社达人
2022-11-01 17:10:34
【国海电新】山东乳山海风项目开标,关注乳山1.5GW海风建设、相关公司产业布局
事件: 10月31日,明阳智能中标国家电投山东半岛南海上风电基地 U场址一期 450MW项目风力发电机组设备(含塔筒)。 项目名称:国电投山东半岛南U场址一期(450MW)海上风电项目 ■中标人:明阳智能 ■中标价格:3591元/kW(含塔筒) ■装机容量:450MW ■机型要求:大于8.5MW ■离岸距离:24km ■平均水深:26~32m ■并网时间:2023年10月 #明阳首获山东订单 本项目为明阳智能中标的首个非广东省项目,该项目位于山东省乳山所辖海域范围。21年4月明阳与乳山市人民政府
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大金重工
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2022-11-01 17:10:00
【华泰宏观】2023年中国宏观展望
🔔我们预计2022年4季度实际GDP同比增长大体持平于约4%,2023全年GDP实际增速回升至5.8%,同比增长高点可能在2季度达到约7%。 ⭕增长动能可能出现由外需向内需的明显切换,对增长最大的正贡献项或转为消费,预计社零同比增速可能回升至10%左右、其中大众消费和体验式消费增长的弹性更大。 同时,疫情影响减弱及政策持续托举或促使地产销售、投资温和回升。 预计地产销售增长2023年回升至5-10%,投资在下半年恢复至10-20%的同比正增长。 ⭕预计2023年CPI与PPI均回落,不对政策形
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宁德时代
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2022-11-01 17:09:36
申万公用环保首推:天富能源——涨电价 碳化硅
#1)新疆石河子地方国企,独立于国家电网。主要通过自有320万kw煤电及输配电网络给石河子工业用户供电(大全能源、天山铝业、合盛硅业等)。公司2017-2021年售电量CAGR高达16.79%;厂网一体模式下火电厂利用小时数2021达到6500小时左右(公司相当于一个大型自备电厂)。 #2)电价机制q4得到理顺,业绩弹性巨大。公司过去主要背负了兵团招商引资高耗能优惠电价的历史负担,长期增收不增利。去年煤价暴涨后,公司单季度要亏损2亿 。今年7月兵团fgw发文;10月石河子fgw发文;目前跟下游用
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天富能源
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2022-11-01 17:09:05
今天几个气体公司股价都大涨,建议关注还没涨的侨源股份
1、产能规模将大幅提升。公司是西南地区主要工业气体供应商,现有液氧 44万吨,液氮 21万吨,液氩 1.5万吨产能。在现有产能的基础上,新增眉山,金堂产线,已进入试生产状态,待正式投产后(预计今年年底)公司在四川地区具备年产约80 万吨液氧、34 万吨液氮、2.2 万吨液氩的生产能力。另据公告,规划了德阿空分线一期 12000Nm³/h 高纯度液态气体生产线,预计23年8月建成。 2、与优质新能源客户深度合作。工业气体生产销售具有明显区域性,四川省是全国锂电比较集中的生产基地,公司地处四川,具有
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侨源股份
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2022-11-01 17:08:42
【西部电子】对于电子行业11-12月的投资思考:优先看好周期底叠加业绩底的被动元件板块
其次看好景气赛道科学仪器板块。 📖背景:近期电子行业上市公司三季报陆续发布,除自主可控领域的半导体设备及设备零部件、半导体材料、军工半导体、科学仪器板块个股业绩高增,电子板块多数个股业绩均显著下滑,包括被动元件、IC设计等相关个股。 🧧强周期:被动元件、IC设计 1⃣供给端:目前周期处在什么位置?MLCC已于Q3周期见底、IC设计有望于Q4见底。22Q2被动元件需求松动,22Q3开始存储、MCU、模拟等陆续跌价,开启去库周期。我们持续跟踪MLCC、存储、MCU、模拟、FPGA等各个品类原厂及
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长光华芯
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2022-11-01 17:07:22
英杰电气:充电桩业务海外渠道、认证走在前列,迈入高速成长期,看好公司长期成长性
【中信建投新能源 】🌟公司充电桩业务基本情况 1⃣订单快速增长:2021年,公司充电桩业务进入高速发展期,充电桩新增订单为6800万元,同比上升553.45%,2021年来自于充电桩行业的销售收入 4107.38 万元(#海外收入占一半),同比增长365.56%,占营业收入的比重为 9.09%,2022年上半年,公司充电桩新增订单0.78亿元,同比 458%,公司充电桩业务进入高速成长期;充电桩业务综合毛利率30%,海外毛利率35%,盈利能力强; 2⃣直流桩集成化技术优势:英杰电气子公司蔚宇电
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英杰电气
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2022-11-01 17:06:49
【海通医药】最新!江西生化集采政策进一步科学理性,预期好转
【海通医药】最新!江西生化集采政策进一步科学理性,预期好转 10.31日版本江西联盟生化集采文件相比于10.10日版本有两个重要变化: 1、中选规则:“申报价格不高于最高有效申报价80%增补为拟中选企业”改为“采取适当方式,促进更多企业中选,且不受中选企业数量限制”,取消了相比最高有效申报价降价20%的一刀切规则。 2、协议采购量:增补中选10.10版本是量价挂钩,至少降价20%拿到协议采购量的40%,至少降价40%拿到协议采购量60%,现在改为增补企业按一定比例进行协议采购量分配。 我们认为耗
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惠泰医疗
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2022-11-01 17:06:29
【GSK被列入国家组织药品联采办“违规名单”】事件简评:
【GSK被列入国家组织药品联采办“违规名单”】事件简评: 10月31日,国家组织药品联合采购办公室(简称“联采办”)公告称,决定取消葛兰素史克(GSK)的度他雄胺胶囊中选资格,同时将该公司列入“违规名单”,暂停其自2022年10月31日至2024年4月29日参与国家组织药品集中采购活动的申报资格。 我们统计汇总了GSK官网公布的主要中国地区在售品种,并对其销售规模进行了查询统计。GSK在中国主要聚焦院外市场,院内渠道占比较少,因此我们认为本次事件对国内集采竞争格局产生的影响较小。GSK在呼吸疾病
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恒瑞医药
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2022-11-01 17:05:59
【安信食饮】祖名股份2022年三季报业绩交流核心要点 20221031
产品:生鲜豆制品、植物蛋白饮品、其他品类收入均同比增长,休闲豆制品同比下滑12%。前三季度东方甄选玉米汁实现收入1080万,归类于其他类别,剔除此,其他品类同比变动不大。 渠道:前三季度经销、直销、商超三种模式都有增长,单Q3商超模式有所下滑。 市场:目前市场拓张重点在于上海,其次为江苏、安徽。 异地拓展:公司异地拓展首选方式为兼并收购,其次为异地建厂及中转仓。 1)兼并收购:目前并购南京果果、贵州龙缘盛、太原金大豆,目前正在审计过程中,预计于23H1,最晚23H2并表,预计合计贡献3.0-3.
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中银电新】风电中标情况周更新-10月第4周
本周项目中标:6个项目(全部为陆上风电项目)共1.63GW风机招标项目公布中标候选人/中标人。10月公布(预)中标项目42个约5.31GW,年初至今公布(预)中标项目总规模约85.19GW。 [红包]本周中标价格:6个项目均披露了中标价格,其中5个项目含塔筒,含塔筒项目均价为1974元/kW,最低报价为华润三塘湖100万千瓦风电发电项目(含塔筒)的1582元/kW(由三一重能报出);不含塔筒项目价格为1818元/kW,项目为围场大西沟风电制氢项目风力发电机组设备及附属设备采购(由上海电气报出)。
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【国金市场热点跟踪221101】之1 📪 军工芯片行情能否持续
⚡军用芯片是武器装备升级换代的核心组成部分,未来在装备的价值量占比有望提升; ⚡军用芯片对于装备安全至关重要,国产化替代加速推进,给国内相关企业带来关键机遇; ⚠️投资标的:首选估值不高的军工白马龙头,以振华科技、紫光国微为代表,是各自领域龙头,产业地位强、业绩成长具有确定性,估值目前处于相对低位;其次是军用芯片新股,包括振华风光、臻镭科技、铖昌科技等,目前估值不低,考虑高成长性、可以消化估值,具备长期成长空间。 📪 茅台批价变动趋势 💡【食饮】 🌟从渠道反馈来看,茅台批价自9月以来呈现波
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长城汽车:欧拉闪电猫上市,新能源拐点出现
事件:10月31日,欧拉闪电猫正式上市,全车4个配置,定价18.98-26.98 点评: 总体来说,欧拉闪电猫定价较之前的预期要低,和核心竞品:海豹、SL03相比,性价比较高(和海豹相比,基本在同配置的情况下,价格低约2万元)。考虑到海豹、SL03的销售情况,我们预计闪电猫稳态月销量可能会达到7000 台/月,好于预期。很明显,长城已经开始调整定价策略,此前好猫推出低配版、哈弗H6 DHT低价上市都是调整的信号,本次闪电猫上市亦是如此。长城的牌还有很多,我们相信,后续这种变化会在很多新车型上体现
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