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Vin7的大
逻辑为王/趋势交易、低吸/不追高;分享资讯/逻辑。
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Vin7的大
高抛低吸的老司机
2026-04-30 14:53:03
AI大模型加速迭代+算力芯片供不应求+业绩高增,半导体与先进封装产业链核心股票梳理
1、AI大模型加速迭代,国产算力芯片迎来“量产+适配”双击:以DeepSeek V4为代表的国产顶流大模型完成与华为昇腾、寒武纪等主流国产AI芯片全线适配,软硬件生态彻底打通,国产算力从“能用”迈向“好用+大规模部署”,底层芯片需求进入指数级增长。 2、算力芯片供不应求,先进封装(CoWoS/Chiplet)成为瓶颈并引发全球扩产竞赛:2.5D/3D封装决定互联带宽与系统能效,晶圆代工与封测巨头集体上调资本开支,晶圆级微系统集成与高阶载板扩产最为紧迫。 3、“卖水人”逻辑兑现,设备与材料业绩高增
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寒武纪
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北方华创
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高抛低吸的老司机
2026-04-30 13:50:12
[东吴 计算机] 国产化训练从0到1里程碑,战略意义大于性能意义
重要意义:国产开源大模型在国产算力训练适配领域以及百万级上下文能力实现了里程碑式突破。 DeepSeek V4首次由华为昇腾芯片参与训练。DeepSeek V4Flash是首个公开说明训练侧使用国产算力的通用大模型,通过三大核心设计实现了去英伟达化的技术布局。(1)引入MXFP4量化感知训练,对MoE专家权重与索引器QK路径实现FP4量化,降低了对NVIDIA FP8生态的绑定,可无缝适配华为昇腾、寒武纪等国产芯片;(2)采用TileLang领域专用语言开发底层算子,脱离CUDA生态强绑
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禾盛新材
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摩尔线程
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华丰科技
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高抛低吸的老司机
2026-04-30 13:16:46
CPU超级周期,拦不住了!X86双雄猛涨,ARM亲自下场。
4月下旬,云成本优化平台Cast AI发布的一份报告揭示了算力基础设施领域的显著矛盾:企业因“错失恐惧症(FOMO)”而大量采购的AI GPU中,有高达95%的容量处于闲置状态。与此同时,供应链的另一端却呈现出截然不同的景象。PC和服务器制造商发现,他们订购的英特尔和AMD服务器CPU,交货期已经从两周延长至六个月甚至更长。在供需失衡的背景下,英特尔和AMD在一年内连续三次上调CPU价格,累计涨幅接近30%。 一边是昂贵的GPU利用率不足,另一边是基础的CPU供应紧张。这种反差表明,过去两年以G
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禾盛新材
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中国长城
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万通发展
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高抛低吸的老司机
2026-04-30 13:00:19
AI芯片+特斯拉FSD+SpaceX供应链+房地产,4大题材直接受益的16家公司
题材一、AI芯片 驱动事件:寒武纪发布2026年第一季度财报,当季营业收入二十八点八五亿元,同比增长接近160%,归属于上市公司股东的净利润10.13亿元,同比增长185%。公司在公告里说,业绩大幅上升的主要原因是人工智能行业算力需求持续攀升,公司产品的竞争力让市场拓展比较顺利,收入也同步大增。 解析:寒武纪这一季度的业绩是收入和利润同时大幅增长,而且利润增速还快过收入。这说明国产AI芯片在商业回报上开始有规模效应了。 数据摆在这里,一季度近29亿营收已经超过很多成熟芯片公司全年的量,下游客户的
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模塑科技
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我爱我家
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高抛低吸的老司机
2026-04-30 12:43:54
长盛轴承:业绩撑底,等待“机器人期权”兑现时刻。
人形机器人概念熄火了吗? 回顾2025年,人形机器人无疑是A股最强主线之一。从指数本身到细分领头个股,“关节”“灵巧手”“直线执行器”这些词几乎每周都能出现在财经头条上。作为宇树机器人最核心的概念标的之一,长盛轴承(300718.SZ)自2025年2月高点至今一路震荡下探,从高点回落近30%。这个跌幅意味着,长期持有者对机器人叙事的弹性预期耐心被消磨。 4月28日,长盛轴承发布2025年年报,全年实现营业收入12.68亿元,同比增长11.46%;归母净利润2.53亿元,同比增长10.59%。数据
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长盛轴承
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高抛低吸的老司机
2026-04-30 10:55:13
[东莞证券] 迈向“十五五”,先进基础金属材料启新程
“十五五”规划为先进金属材料提供坚实支撑。针对新材料产业方面,规划指出要重点推进产业基础再造工程,着力破解产业链“卡脖子”难题,巩固提升我国优势材料领域国际竞争力,并加强战略性矿产资源高效利用,全面保障产业链供应链安全可控,为新质生产力发展筑牢关键材料支撑。科技攻关引领先进金属材料产业崛起,六大未来产业,均离不开各类先进金属材料作为核心物质基础。先进基础材料筑牢了新材料产业的发展根基,先进基础材料将持续向高端化、智能化发展,为国家产业链安全与核心竞争力提升提供坚实支撑。 注:内容来自网络,未经核
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北方稀土
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厦门钨业
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嘉元科技
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2026-04-30 10:46:35
[西南证券] 火箭回收复用技术突破,实现低成本高频次发射
根据ITU规则大致测算,未来几年我国卫星互联网将进入密集组网关键阶段。火箭可回收复用技术突破,降本同时有望实现高频次发射。回顾近一年商业航天市场走势,民营火箭发射情况以及政策的支持力度对板块走势影响较大。当前我国商业航天还处于初步发展阶段,民营火箭企业发展情况受到市场极高的关注,民营火箭运载能力的拓展在一定程度上决定了我国商业航天产业链的发展速度,同时国家政策的支持能够有效破解行业发展关键难题,助力商业航天发展,我们建议投资者持续关注板块发展。 注:内容来自网络,未经核实,不构成任何投资建议,请
火箭回收复用技术突破,实现低成本高频次发射.pdf
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西部材料
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2026-04-30 10:33:46
[东兴证券] 政治局会议点评报告:政策稳中求进,提振资本市场信心
政策基调稳中求进。会议对经济形势整体判断相对乐观,一季度维持较高增速。会议对目前面临的困难和挑战有着清醒的认识,在当前外部能源价格存在较大压力和内需相对疲弱的情况下,在宏观政策上,提出实施更加积极的财政政策和适度宽松的货币政策,提出用足用好现有政策,重点推进政策落地效果,保留未来应对不确定性的政策空间。重点放在扩大内需,保障产业安全,防风险,稳民生几个重大任务上。财政政策前置发力,积极加强水网、新型电网、算力网、新一代通信网、城市地下管网、物流网这六张网建设,支持重大工程建设开工,为经济持续
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高抛低吸的老司机
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[开源 通信] 超节点放量在即,“交换网络四剑客”核心受益
紫光股份业绩亮眼,子公司新华三贡献持续强劲:紫光股份发布2026年一季度报告,2026年一季度,公司实现营业收入279.85亿元,同比增长34.61%;实现归母净利润7.88亿元,同比增长126.06%;实现扣非归母净利润6.20亿元,同比增长51.64%,Token经济爆发带来AI基础设施需求大幅增长,公司营收利润同比大幅增长。公司核心子公司新华三海内外双市场业绩贡献持续强劲,一季度实现营业收入221.89亿元,同比增长45.08%;净利润9.49亿元,同比增长28.16%,其中国内政企业
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2026-04-30 09:13:34
长三角首台华龙一号商运,核电产业链进入高确定性增长周期,核电产业链核心标的梳理
事件:长三角首台“华龙一号”核电机组正式具备商业运行条件。 分析:这标志着我国具有完全自主知识产权的三代核电技术“华龙一号”批量化建设取得重大进展。随着国内核电审批常态化及出海进程加速,核电产业链进入高确定性增长周期。当前核岛主设备及辅助系统国产化率已超90%,从上游核电设备制造、中游工程建设到下游核电运营,全产业链核心供应商将迎来实质性的订单落地与业绩释放。 小结:长三角首台“华龙一号”机组具备商运条件的消息,让核电板块再次进入资金视野。随着国内核电审批步入常态化,叠加出海进程加快,三代核电的
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2026-04-30 08:42:06
对非洲全面零关税即将实施,中非贸易相关核心标的梳理
事件:2026年5月1日起,我国对53个非洲建交国全面实施100%税目产品零关税。 分析:此举标志着中非经贸合作迈向“制度赋能”新阶段。零关税不仅直接降低了非洲矿产、农产品等进口成本,优化国内新能源与食品加工产业链的原料供给;同时通过双向通道效应,加速中国跨境物流、航运、基建及优势制造产能出海,推动中非产供链深度融合,相关核心卡位企业将迎来实质性的订单放量与利润增厚。 小结:我国宣布将对53个非洲建交国全面实施零关税,这一消息再次让中非贸易主线成为资金焦点。政策实施后,最直接的影响是降低非洲矿产
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中国交建
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2026-04-30 08:37:26
A股2026一季报全榜单出炉:科创业绩大增!
A股上市公司2026年一季报披露收官。截至4月30日,东方财富Choice数据显示,2026年一季度,共计5503家披露一季报的企业合计营收17.65万亿元,同比较2025年一季报增长4.9%;归母净利润1.59万亿元,较2025年一季报同比增长6.7%。其中4040家实现盈利(占比73%);2846家归母净利润同比增长(占比52%)。 A股一季报各板块净利增速 从板块来看,全部A股2026年一季度净利润实现同比增长6.7%,其中科技成长板块净利润增速较高。首先是科创板,在2025年第四季度
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高抛低吸的老司机
2026-04-30 08:31:53
A股2025年年报全景透视:双创业绩大增!
A股2025年报披露正式收官。截至4月30日,5511家A股公司中已有5505家披露了2025年年报,合计实现营收72.81万亿元,同比上涨1.19%;归母净利润5.38万亿元,同比上涨2.43%。其中4043家实现盈利(占比73.44%);1462家归母净利润同比增长(占比26.56%)。各板块、行业业绩增速 其中创业板2025年实现归母净利润2597.19亿元,同比增长21.54%。科创板2025年实现归母净利润586.97亿元,同比增长26.33%。 行业来看,钢铁、计算机、传媒位居板
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2026-04-30 08:22:04
海外存储巨头+国内存储龙头一季报业绩大增:存储芯片核心标的梳理
事件:海外存储巨头(如SK海力士)一季度利润飙升并大幅上调资本开支,叠加国内存储龙头(佰维存储、德明利、香农芯创等)一季报业绩暴增,单季盈利远超去年全年。 分析:AI算力需求持续爆发,单台AI服务器对DRAM和NAND的需求量呈倍数级增长,叠加原厂减产效应,驱动存储芯片量价齐升。行业进入“超级周期”,深度绑定AI存储与HBM产业链的核心标的迎来业绩主升浪。 小结:海内外存储巨头一季报集中披露,利润大幅增长的消息引发市场关注。这背后主要源于AI算力需求爆发,带动服务器内存需求成倍增长。叠加前期原厂
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[国信证券] CPU行业点评:CPU与加速器配比重构,Intel业绩爆发,ARM架构崛起
事项: 2026 年 4 月 23 日美股盘后英特尔发布 26Q1 财报,DCAI(数据中心与 AI 业务)业务营收47 亿美元,同比大增 22%,成为核心增长引擎。AI 推理需求爆发带动 CPU 供需全面紧张,CEO 表示CPU 在AI 推理与智能体时代的配比将从目前的 1:8 逐步向 1:4、甚至 1:1 演进,推动 CPU 行业价值重估。 国信互联网观点:1)CPU/加速器配比重构,走向协同均衡:AI 工作负载从训练转向推理与智能体,配比从传统 1:4-1:8 收紧至 1:1-1:2,智能
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