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夜长梦山
2024-10-24 15:56:32
中兴通讯调研更新 24年前三季度,政企、消费者业务快速增长,服务器实现大几十亿收入,在智算等领域持续突破!数据库、操作系统均已通过国测。 24年前三季度,海外运营商收入双位数增长,国内运营商业务有所下滑。 展望2025年,#经济下行压力下,运营商资本开支在下滑预期下有加大可能性。#关注中兴通讯及上游供应链。
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夜长梦山
2024-10-24 15:56:21
【华创交运|深度】干散货运输行业
供给增速持续有限,市场逐步迎来复苏 1. 干散行业特征:a)承运对象为各类初级产品和原材料,铁矿石、煤炭和粮食为前三大货种,2023年海运贸易量分别占比28%、24%、9%; b)竞争格局分散,全球前十大干散货船东运力合计占据15%的市场份额。 2. 历史复盘:二战以来,干散货航运市场在1950~1960年、2000~2007年、2020~2021年经历了三次超级繁荣;干散货航运市场的繁荣起源于需求的超预期增长,终结于运力的滞后性增长。 3、供给趋势:1)过剩运力逐步消化。目前散货船的在手订单占
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招商轮船
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夜长梦山
2024-10-24 15:55:55
工程机械行业动态点评
CME预测10月挖机内销同比+18%,外销同比+3% 市场持续回暖:预计24M1-M10,行业挖机销量同比23年同期基本持平;国内市场筑底回升态势明显,出口市场逐步修复 10月挖机内销持续向好:CME预计10月挖机内销8000台,同比+18%,9月内销增速为+21.5%;累计内销8.19万台,同比+9.5%。内销数据持续向好,国内工程机械筑底复苏中,叠加设备更替等政策催化,行业景气有望继续回升! 10月挖机外销正增长、增幅扩大:CME预计10月挖机外销8000台,同比+3%,9月外销增速为+2.
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三一重工
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夜长梦山
2024-10-24 15:55:04
【国君通信】业绩期后,光模块上游物料的紧缺性和突破期
从最近光模块企业业绩期后,短期大家更关注上游物料的紧缺性,在当前市场“重逻辑”风格下,梳理有边际变化的细分物料如下: 激光器当前100GEML光源供应较为紧张,CW光源处于规模导入初期,两种芯片2025年需求都非常之大。之前100G速率光芯片以美国、日本企业为主,占比超过95%以上,但扩产也相对较慢。当前国内头部厂商正从“0-1”到“1-N”的过程中,在客户、产品、订单等都有积极的变化。标的:源杰科技、仕佳光子。 插芯MT插芯原来主要以Senko、USConec供应,当前国内以福可喜玛(致尚科技
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太辰光
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夜长梦山
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【长江电新】国网数字化第4批招标规模大增,凸显景气!
1、国网发布数字化第4批招标,年内计划内批次已完成发布。两大特征: 1)数字化第3次和第4次招标发布时间紧凑,仅相隔不到1个月时间。 2)与过往第4批次不同,今年第4批招标规模大增,拉平全年数字化体量,凸显景气方向。 2、本次招标设备及服务均呈现较大体量,其中硬件设备及应用软件合计体量达65573台套,同比增长200%,开发实施项目达4391项,同比增长1462倍。全年看,24年软硬件总数达189013台套,同比增长6.92%,开发实施项目总数达4641
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中信证券
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夜长梦山
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【长江电新】风电思考系列二:2025年及后续海风并网支撑力度如何?
近期,海风板块迎来积极信号,市场关注:25年海风装机高增兑现度、海风当前潜在装机空间。为此,我们针对以上问题进行专门梳理: 2025年海风装机兑现度,2025年有希望并网的海风项目达20.4GW,其中:累计有18.3GW项目已开展海风风机招标,足以支撑明年海风装机高增至15GW。 海风当前潜在装机空间,目前海上风电项目主体工程累计开工约8.0GW,累计招标约21.0GW,累计核准约24.8GW,项目容量合计约53.8GW,有望奠定后续装机景气基础。 继续推荐“海风项目开工&25年装机放量”、“陆
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天顺风能
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夜长梦山
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宁德时代超级增混电池新品发布会前瞻
事项:公司宣布将于10月24日(周四)15:00召开超级增混电池品牌暨新品发布会,我们在发布会开始前梳理关于宁德超级增混电池相关信息,供投资人参考: 产品端——8月21日,阿维塔在增程技术发布会上,宣布全球首发宁德时代神行4C超级增混电池,官方介绍了39KWh和52.4KWh两种规格电池,其中: 1)39KWh神行超级增混电池:峰值充电倍率3C(同级最高),30%-80%充电时间15min,CLTC纯电续航里程245km,CLTC综合续航里程1152km 2)52.4KWh神行4C超级增混电池:
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宁德时代
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夜长梦山
2024-10-24 15:51:03
TCL电子公布3Q24全球彩电出货情况
3Q24TCL电视全球出货量749万台,同比+19.7%;1~3Q24TCL电视全球出货量2001万台,同比+12.9% 结构持续升级:1~3Q24公司65英寸及以上彩电出货量同比+16.8%,占比24.3%(同比+0.8ppt);75英寸及以上彩电出货量同比+35.3%,占比11.8%(同比+2ppt);量子点、MiniLED出货量同比+61.1%/+162.8% 海外市场:1-3Q24国际市场TCL电视出货量同比+15.2%,其中65英寸及以上同比+29.3%,75英寸及以上同比+85.9%
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TCL电子
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夜长梦山
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【长虹美菱】24Q3交流要点1023:
❶Q3拆分:空调内/外销同比+20+%/70+%,净利率1.5%/4%;冰洗内/外销同比-单位数/+17%,净利率为负值/6.8%;小电收入-20%/利润-100%。收入趋势排序与我们分析一致。 ❷盈利:Q3毛利率同比-4.7pct原因是降价+大宗压力+品牌费用,Q3净利率vsH1(内销影响更大,内销空冰净利率走低、同时外销空冰净利率走高);9月开始纠偏,Q4重心利润第一(价格管控)+结构优先(提升盈利),力争盈利回归。 ❸小米展望:空调代工盈利远低于品牌,且Q3存成本影响,未来谈判共担成本;空
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长虹美菱
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夜长梦山
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【甘源食品】三季报交流要点1023:
❶Q3:量贩/海外表现突出;KA改革完成80%,环比降幅收窄;电商改革见效,Q4有望环比改善;会员商超上新,仍处培育期。 ❷海外:当前主要在越南开展精细化运营,不是单纯铺货,有持续性。未来持续布局东南亚。 ❸成本:采购模式强化即采即用+产业链上游延申,带动供应链提效。部分成本下降空间回馈消费者,对毛利率提升拉动有限。25年棕榈油价格或上升,公司会在低位做一定采购。 ❹销售费用投放:1.销售团队人员扩充。2.线上费用增加,但公司不激进,Q4希望线上仍维持盈利。线下费用投放稳健。 ❺三年翻倍增量空间
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甘源食品
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夜长梦山
2024-10-24 15:48:30
【申万通信/电子】乐鑫科技三季报简评
超预期高增,生态外延拓展 #业绩略超预期。24前三季度实现营收14.6亿元(YoY+42%),归母净利润2.5亿元(YoY+188%),扣非净利润2.3亿元(YoY+238%)。 #单Q3营收5.4亿元(YoY+50%,QoQ+1.3%,系Q2乐观积极拉货),归母净利润0.99亿元(#YoY+340%,QoQ+1.8%,前瞻预期为0.8亿)。 #高增主因: 1)营收突破 (智能家居&消费电子预计今年增速30-35%;非家居领域渗透率提升;23/24年新增客户拉高增速;24H1境内占比74%,境外
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乐鑫科技
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夜长梦山
2024-10-24 15:47:51
【德邦计算机】数据要素,接棒鸿蒙,就在此刻!
复习一下我们之前讲的,为什么华为后是数据要素?核心三个原因: 1、从无到有到强的匹配牛市的产业大趋势 政府强引导,全社会参与,规模化提升社会生产力 2、需求端创新应用场景,供给端改善地方财政,一举两得 3、持续性和核心变化: 1)去年演绎了极致的地方财政资源配置,以至于出现衡阳乱象,市场等待中央统筹和进一步细化,数据局成立前期铺垫时间很长导致走弱。 2)而这一次国家数据局年内发10个政策,意味着未来两个月还有6个政策,到年底的持续性可见,且中央统一引导,顶层政策出了,未来的定价和运营逐渐可见,且
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中信证券
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【华泰计算机】嘉和美康:医疗AI最核心标的
🌟 CDSS是ChatGPT在医疗领域的终极大型应用,嘉和CDSS竞争力全国领先。临床辅助决策系统(CDSS)是以人机交互的方式为提供临床决策支持,通过数据、模型等辅助完成临床决策。目前,CDSS是我国电子病历6级的核心应用之一。嘉和CDSS已在北京大学第三医院、北京大学肿瘤医院、广州医科大学附属第二医院等全国多家顶级医院稳定运行,模型准确率达95%以上。嘉和AI病历质控也在多家大型医院实现落地应用,处于第一梯队。 🌟嘉和美康完整布局电子病历-数据中心-CDSS,临床信息化领先优势持续加强。
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【中泰军工】国资委党委署名文章核聚变为未来产业
2035科技强国重点领域 #消息面,国务院国资委党委于10月23日发布署名文章:超前布局、梯次培养核聚变等未来产业,国内核聚变领域有加速趋势 #政策面,国务院国资委启动实施未来产业启航行动,明确可控核聚变领域为未来能源的唯一方向 #行业动态: 【中核集团】2023年12月18日,中国聚变能源能源有限公司成立,注册资本35亿,法人为西南物理研究院院长刘叶,2024年9月7日,经营范围变更为新兴能源技术研发,昨日已经从北京迁出 【中科院合肥等离子所】2023年5月19日成立聚变新能(安徽)有限公司,
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中核科技
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夜长梦山
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【西部通信】通信板块异动点评
运营商资本开支或企稳回升。 🔥通信行业最新重点动态点评: 1⃣10月23日工信部在新闻发布会上表示,工信部高度重视低空产业发展,将加快培育低空物流、城市和城际空中交通、低空文旅等低空消费新业态,拓展农林植保、巡视巡检、应急救援等新模式;开展低空经济无线电频率使用研究,按需推进低空信息基础设施建设,加快低空智联技术发展和模式创新。 点评:5G-A通感一体、卫星通信、高精度定位等技术是发展低空经济基础设施的重要支撑,经济价值空间广阔,是通信产业的新兴发展赛道。 核心标的:5.5G(中兴通讯、通宇通
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中兴通讯调研更新 24年前三季度,政企、消费者业务快速增长,服务器实现大几十亿收入,在智算等领域持续突破!数据库、操作系统均已通过国测。 24年前三季度,海外运营商收入双位数增长,国内运营商业务有所下滑。 展望2025年,#经济下行压力下,运营商资本开支在下滑预期下有加大可能性。#关注中兴通讯及上游供应链。
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【华创交运|深度】干散货运输行业
供给增速持续有限,市场逐步迎来复苏 1. 干散行业特征:a)承运对象为各类初级产品和原材料,铁矿石、煤炭和粮食为前三大货种,2023年海运贸易量分别占比28%、24%、9%; b)竞争格局分散,全球前十大干散货船东运力合计占据15%的市场份额。 2. 历史复盘:二战以来,干散货航运市场在1950~1960年、2000~2007年、2020~2021年经历了三次超级繁荣;干散货航运市场的繁荣起源于需求的超预期增长,终结于运力的滞后性增长。 3、供给趋势:1)过剩运力逐步消化。目前散货船的在手订单占
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工程机械行业动态点评
CME预测10月挖机内销同比+18%,外销同比+3% 市场持续回暖:预计24M1-M10,行业挖机销量同比23年同期基本持平;国内市场筑底回升态势明显,出口市场逐步修复 10月挖机内销持续向好:CME预计10月挖机内销8000台,同比+18%,9月内销增速为+21.5%;累计内销8.19万台,同比+9.5%。内销数据持续向好,国内工程机械筑底复苏中,叠加设备更替等政策催化,行业景气有望继续回升! 10月挖机外销正增长、增幅扩大:CME预计10月挖机外销8000台,同比+3%,9月外销增速为+2.
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【国君通信】业绩期后,光模块上游物料的紧缺性和突破期
从最近光模块企业业绩期后,短期大家更关注上游物料的紧缺性,在当前市场“重逻辑”风格下,梳理有边际变化的细分物料如下: 激光器当前100GEML光源供应较为紧张,CW光源处于规模导入初期,两种芯片2025年需求都非常之大。之前100G速率光芯片以美国、日本企业为主,占比超过95%以上,但扩产也相对较慢。当前国内头部厂商正从“0-1”到“1-N”的过程中,在客户、产品、订单等都有积极的变化。标的:源杰科技、仕佳光子。 插芯MT插芯原来主要以Senko、USConec供应,当前国内以福可喜玛(致尚科技
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【长江电新】国网数字化第4批招标规模大增,凸显景气!
1、国网发布数字化第4批招标,年内计划内批次已完成发布。两大特征: 1)数字化第3次和第4次招标发布时间紧凑,仅相隔不到1个月时间。 2)与过往第4批次不同,今年第4批招标规模大增,拉平全年数字化体量,凸显景气方向。 2、本次招标设备及服务均呈现较大体量,其中硬件设备及应用软件合计体量达65573台套,同比增长200%,开发实施项目达4391项,同比增长1462倍。全年看,24年软硬件总数达189013台套,同比增长6.92%,开发实施项目总数达4641
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【长江电新】风电思考系列二:2025年及后续海风并网支撑力度如何?
近期,海风板块迎来积极信号,市场关注:25年海风装机高增兑现度、海风当前潜在装机空间。为此,我们针对以上问题进行专门梳理: 2025年海风装机兑现度,2025年有希望并网的海风项目达20.4GW,其中:累计有18.3GW项目已开展海风风机招标,足以支撑明年海风装机高增至15GW。 海风当前潜在装机空间,目前海上风电项目主体工程累计开工约8.0GW,累计招标约21.0GW,累计核准约24.8GW,项目容量合计约53.8GW,有望奠定后续装机景气基础。 继续推荐“海风项目开工&25年装机放量”、“陆
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宁德时代超级增混电池新品发布会前瞻
事项:公司宣布将于10月24日(周四)15:00召开超级增混电池品牌暨新品发布会,我们在发布会开始前梳理关于宁德超级增混电池相关信息,供投资人参考: 产品端——8月21日,阿维塔在增程技术发布会上,宣布全球首发宁德时代神行4C超级增混电池,官方介绍了39KWh和52.4KWh两种规格电池,其中: 1)39KWh神行超级增混电池:峰值充电倍率3C(同级最高),30%-80%充电时间15min,CLTC纯电续航里程245km,CLTC综合续航里程1152km 2)52.4KWh神行4C超级增混电池:
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TCL电子公布3Q24全球彩电出货情况
3Q24TCL电视全球出货量749万台,同比+19.7%;1~3Q24TCL电视全球出货量2001万台,同比+12.9% 结构持续升级:1~3Q24公司65英寸及以上彩电出货量同比+16.8%,占比24.3%(同比+0.8ppt);75英寸及以上彩电出货量同比+35.3%,占比11.8%(同比+2ppt);量子点、MiniLED出货量同比+61.1%/+162.8% 海外市场:1-3Q24国际市场TCL电视出货量同比+15.2%,其中65英寸及以上同比+29.3%,75英寸及以上同比+85.9%
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【长虹美菱】24Q3交流要点1023:
❶Q3拆分:空调内/外销同比+20+%/70+%,净利率1.5%/4%;冰洗内/外销同比-单位数/+17%,净利率为负值/6.8%;小电收入-20%/利润-100%。收入趋势排序与我们分析一致。 ❷盈利:Q3毛利率同比-4.7pct原因是降价+大宗压力+品牌费用,Q3净利率vsH1(内销影响更大,内销空冰净利率走低、同时外销空冰净利率走高);9月开始纠偏,Q4重心利润第一(价格管控)+结构优先(提升盈利),力争盈利回归。 ❸小米展望:空调代工盈利远低于品牌,且Q3存成本影响,未来谈判共担成本;空
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【甘源食品】三季报交流要点1023:
❶Q3:量贩/海外表现突出;KA改革完成80%,环比降幅收窄;电商改革见效,Q4有望环比改善;会员商超上新,仍处培育期。 ❷海外:当前主要在越南开展精细化运营,不是单纯铺货,有持续性。未来持续布局东南亚。 ❸成本:采购模式强化即采即用+产业链上游延申,带动供应链提效。部分成本下降空间回馈消费者,对毛利率提升拉动有限。25年棕榈油价格或上升,公司会在低位做一定采购。 ❹销售费用投放:1.销售团队人员扩充。2.线上费用增加,但公司不激进,Q4希望线上仍维持盈利。线下费用投放稳健。 ❺三年翻倍增量空间
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【申万通信/电子】乐鑫科技三季报简评
超预期高增,生态外延拓展 #业绩略超预期。24前三季度实现营收14.6亿元(YoY+42%),归母净利润2.5亿元(YoY+188%),扣非净利润2.3亿元(YoY+238%)。 #单Q3营收5.4亿元(YoY+50%,QoQ+1.3%,系Q2乐观积极拉货),归母净利润0.99亿元(#YoY+340%,QoQ+1.8%,前瞻预期为0.8亿)。 #高增主因: 1)营收突破 (智能家居&消费电子预计今年增速30-35%;非家居领域渗透率提升;23/24年新增客户拉高增速;24H1境内占比74%,境外
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【德邦计算机】数据要素,接棒鸿蒙,就在此刻!
复习一下我们之前讲的,为什么华为后是数据要素?核心三个原因: 1、从无到有到强的匹配牛市的产业大趋势 政府强引导,全社会参与,规模化提升社会生产力 2、需求端创新应用场景,供给端改善地方财政,一举两得 3、持续性和核心变化: 1)去年演绎了极致的地方财政资源配置,以至于出现衡阳乱象,市场等待中央统筹和进一步细化,数据局成立前期铺垫时间很长导致走弱。 2)而这一次国家数据局年内发10个政策,意味着未来两个月还有6个政策,到年底的持续性可见,且中央统一引导,顶层政策出了,未来的定价和运营逐渐可见,且
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中信证券
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【华泰计算机】嘉和美康:医疗AI最核心标的
🌟 CDSS是ChatGPT在医疗领域的终极大型应用,嘉和CDSS竞争力全国领先。临床辅助决策系统(CDSS)是以人机交互的方式为提供临床决策支持,通过数据、模型等辅助完成临床决策。目前,CDSS是我国电子病历6级的核心应用之一。嘉和CDSS已在北京大学第三医院、北京大学肿瘤医院、广州医科大学附属第二医院等全国多家顶级医院稳定运行,模型准确率达95%以上。嘉和AI病历质控也在多家大型医院实现落地应用,处于第一梯队。 🌟嘉和美康完整布局电子病历-数据中心-CDSS,临床信息化领先优势持续加强。
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【中泰军工】国资委党委署名文章核聚变为未来产业
2035科技强国重点领域 #消息面,国务院国资委党委于10月23日发布署名文章:超前布局、梯次培养核聚变等未来产业,国内核聚变领域有加速趋势 #政策面,国务院国资委启动实施未来产业启航行动,明确可控核聚变领域为未来能源的唯一方向 #行业动态: 【中核集团】2023年12月18日,中国聚变能源能源有限公司成立,注册资本35亿,法人为西南物理研究院院长刘叶,2024年9月7日,经营范围变更为新兴能源技术研发,昨日已经从北京迁出 【中科院合肥等离子所】2023年5月19日成立聚变新能(安徽)有限公司,
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【西部通信】通信板块异动点评
运营商资本开支或企稳回升。 🔥通信行业最新重点动态点评: 1⃣10月23日工信部在新闻发布会上表示,工信部高度重视低空产业发展,将加快培育低空物流、城市和城际空中交通、低空文旅等低空消费新业态,拓展农林植保、巡视巡检、应急救援等新模式;开展低空经济无线电频率使用研究,按需推进低空信息基础设施建设,加快低空智联技术发展和模式创新。 点评:5G-A通感一体、卫星通信、高精度定位等技术是发展低空经济基础设施的重要支撑,经济价值空间广阔,是通信产业的新兴发展赛道。 核心标的:5.5G(中兴通讯、通宇通
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中兴通讯调研更新 24年前三季度,政企、消费者业务快速增长,服务器实现大几十亿收入,在智算等领域持续突破!数据库、操作系统均已通过国测。 24年前三季度,海外运营商收入双位数增长,国内运营商业务有所下滑。 展望2025年,#经济下行压力下,运营商资本开支在下滑预期下有加大可能性。#关注中兴通讯及上游供应链。
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【华创交运|深度】干散货运输行业
供给增速持续有限,市场逐步迎来复苏 1. 干散行业特征:a)承运对象为各类初级产品和原材料,铁矿石、煤炭和粮食为前三大货种,2023年海运贸易量分别占比28%、24%、9%; b)竞争格局分散,全球前十大干散货船东运力合计占据15%的市场份额。 2. 历史复盘:二战以来,干散货航运市场在1950~1960年、2000~2007年、2020~2021年经历了三次超级繁荣;干散货航运市场的繁荣起源于需求的超预期增长,终结于运力的滞后性增长。 3、供给趋势:1)过剩运力逐步消化。目前散货船的在手订单占
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招商轮船
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夜长梦山
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工程机械行业动态点评
CME预测10月挖机内销同比+18%,外销同比+3% 市场持续回暖:预计24M1-M10,行业挖机销量同比23年同期基本持平;国内市场筑底回升态势明显,出口市场逐步修复 10月挖机内销持续向好:CME预计10月挖机内销8000台,同比+18%,9月内销增速为+21.5%;累计内销8.19万台,同比+9.5%。内销数据持续向好,国内工程机械筑底复苏中,叠加设备更替等政策催化,行业景气有望继续回升! 10月挖机外销正增长、增幅扩大:CME预计10月挖机外销8000台,同比+3%,9月外销增速为+2.
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三一重工
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夜长梦山
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【国君通信】业绩期后,光模块上游物料的紧缺性和突破期
从最近光模块企业业绩期后,短期大家更关注上游物料的紧缺性,在当前市场“重逻辑”风格下,梳理有边际变化的细分物料如下: 激光器当前100GEML光源供应较为紧张,CW光源处于规模导入初期,两种芯片2025年需求都非常之大。之前100G速率光芯片以美国、日本企业为主,占比超过95%以上,但扩产也相对较慢。当前国内头部厂商正从“0-1”到“1-N”的过程中,在客户、产品、订单等都有积极的变化。标的:源杰科技、仕佳光子。 插芯MT插芯原来主要以Senko、USConec供应,当前国内以福可喜玛(致尚科技
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【长江电新】国网数字化第4批招标规模大增,凸显景气!
1、国网发布数字化第4批招标,年内计划内批次已完成发布。两大特征: 1)数字化第3次和第4次招标发布时间紧凑,仅相隔不到1个月时间。 2)与过往第4批次不同,今年第4批招标规模大增,拉平全年数字化体量,凸显景气方向。 2、本次招标设备及服务均呈现较大体量,其中硬件设备及应用软件合计体量达65573台套,同比增长200%,开发实施项目达4391项,同比增长1462倍。全年看,24年软硬件总数达189013台套,同比增长6.92%,开发实施项目总数达4641
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【长江电新】风电思考系列二:2025年及后续海风并网支撑力度如何?
近期,海风板块迎来积极信号,市场关注:25年海风装机高增兑现度、海风当前潜在装机空间。为此,我们针对以上问题进行专门梳理: 2025年海风装机兑现度,2025年有希望并网的海风项目达20.4GW,其中:累计有18.3GW项目已开展海风风机招标,足以支撑明年海风装机高增至15GW。 海风当前潜在装机空间,目前海上风电项目主体工程累计开工约8.0GW,累计招标约21.0GW,累计核准约24.8GW,项目容量合计约53.8GW,有望奠定后续装机景气基础。 继续推荐“海风项目开工&25年装机放量”、“陆
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宁德时代超级增混电池新品发布会前瞻
事项:公司宣布将于10月24日(周四)15:00召开超级增混电池品牌暨新品发布会,我们在发布会开始前梳理关于宁德超级增混电池相关信息,供投资人参考: 产品端——8月21日,阿维塔在增程技术发布会上,宣布全球首发宁德时代神行4C超级增混电池,官方介绍了39KWh和52.4KWh两种规格电池,其中: 1)39KWh神行超级增混电池:峰值充电倍率3C(同级最高),30%-80%充电时间15min,CLTC纯电续航里程245km,CLTC综合续航里程1152km 2)52.4KWh神行4C超级增混电池:
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TCL电子公布3Q24全球彩电出货情况
3Q24TCL电视全球出货量749万台,同比+19.7%;1~3Q24TCL电视全球出货量2001万台,同比+12.9% 结构持续升级:1~3Q24公司65英寸及以上彩电出货量同比+16.8%,占比24.3%(同比+0.8ppt);75英寸及以上彩电出货量同比+35.3%,占比11.8%(同比+2ppt);量子点、MiniLED出货量同比+61.1%/+162.8% 海外市场:1-3Q24国际市场TCL电视出货量同比+15.2%,其中65英寸及以上同比+29.3%,75英寸及以上同比+85.9%
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TCL电子
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【长虹美菱】24Q3交流要点1023:
❶Q3拆分:空调内/外销同比+20+%/70+%,净利率1.5%/4%;冰洗内/外销同比-单位数/+17%,净利率为负值/6.8%;小电收入-20%/利润-100%。收入趋势排序与我们分析一致。 ❷盈利:Q3毛利率同比-4.7pct原因是降价+大宗压力+品牌费用,Q3净利率vsH1(内销影响更大,内销空冰净利率走低、同时外销空冰净利率走高);9月开始纠偏,Q4重心利润第一(价格管控)+结构优先(提升盈利),力争盈利回归。 ❸小米展望:空调代工盈利远低于品牌,且Q3存成本影响,未来谈判共担成本;空
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【甘源食品】三季报交流要点1023:
❶Q3:量贩/海外表现突出;KA改革完成80%,环比降幅收窄;电商改革见效,Q4有望环比改善;会员商超上新,仍处培育期。 ❷海外:当前主要在越南开展精细化运营,不是单纯铺货,有持续性。未来持续布局东南亚。 ❸成本:采购模式强化即采即用+产业链上游延申,带动供应链提效。部分成本下降空间回馈消费者,对毛利率提升拉动有限。25年棕榈油价格或上升,公司会在低位做一定采购。 ❹销售费用投放:1.销售团队人员扩充。2.线上费用增加,但公司不激进,Q4希望线上仍维持盈利。线下费用投放稳健。 ❺三年翻倍增量空间
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甘源食品
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夜长梦山
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【申万通信/电子】乐鑫科技三季报简评
超预期高增,生态外延拓展 #业绩略超预期。24前三季度实现营收14.6亿元(YoY+42%),归母净利润2.5亿元(YoY+188%),扣非净利润2.3亿元(YoY+238%)。 #单Q3营收5.4亿元(YoY+50%,QoQ+1.3%,系Q2乐观积极拉货),归母净利润0.99亿元(#YoY+340%,QoQ+1.8%,前瞻预期为0.8亿)。 #高增主因: 1)营收突破 (智能家居&消费电子预计今年增速30-35%;非家居领域渗透率提升;23/24年新增客户拉高增速;24H1境内占比74%,境外
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乐鑫科技
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【德邦计算机】数据要素,接棒鸿蒙,就在此刻!
复习一下我们之前讲的,为什么华为后是数据要素?核心三个原因: 1、从无到有到强的匹配牛市的产业大趋势 政府强引导,全社会参与,规模化提升社会生产力 2、需求端创新应用场景,供给端改善地方财政,一举两得 3、持续性和核心变化: 1)去年演绎了极致的地方财政资源配置,以至于出现衡阳乱象,市场等待中央统筹和进一步细化,数据局成立前期铺垫时间很长导致走弱。 2)而这一次国家数据局年内发10个政策,意味着未来两个月还有6个政策,到年底的持续性可见,且中央统一引导,顶层政策出了,未来的定价和运营逐渐可见,且
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中信证券
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【华泰计算机】嘉和美康:医疗AI最核心标的
🌟 CDSS是ChatGPT在医疗领域的终极大型应用,嘉和CDSS竞争力全国领先。临床辅助决策系统(CDSS)是以人机交互的方式为提供临床决策支持,通过数据、模型等辅助完成临床决策。目前,CDSS是我国电子病历6级的核心应用之一。嘉和CDSS已在北京大学第三医院、北京大学肿瘤医院、广州医科大学附属第二医院等全国多家顶级医院稳定运行,模型准确率达95%以上。嘉和AI病历质控也在多家大型医院实现落地应用,处于第一梯队。 🌟嘉和美康完整布局电子病历-数据中心-CDSS,临床信息化领先优势持续加强。
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【中泰军工】国资委党委署名文章核聚变为未来产业
2035科技强国重点领域 #消息面,国务院国资委党委于10月23日发布署名文章:超前布局、梯次培养核聚变等未来产业,国内核聚变领域有加速趋势 #政策面,国务院国资委启动实施未来产业启航行动,明确可控核聚变领域为未来能源的唯一方向 #行业动态: 【中核集团】2023年12月18日,中国聚变能源能源有限公司成立,注册资本35亿,法人为西南物理研究院院长刘叶,2024年9月7日,经营范围变更为新兴能源技术研发,昨日已经从北京迁出 【中科院合肥等离子所】2023年5月19日成立聚变新能(安徽)有限公司,
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【西部通信】通信板块异动点评
运营商资本开支或企稳回升。 🔥通信行业最新重点动态点评: 1⃣10月23日工信部在新闻发布会上表示,工信部高度重视低空产业发展,将加快培育低空物流、城市和城际空中交通、低空文旅等低空消费新业态,拓展农林植保、巡视巡检、应急救援等新模式;开展低空经济无线电频率使用研究,按需推进低空信息基础设施建设,加快低空智联技术发展和模式创新。 点评:5G-A通感一体、卫星通信、高精度定位等技术是发展低空经济基础设施的重要支撑,经济价值空间广阔,是通信产业的新兴发展赛道。 核心标的:5.5G(中兴通讯、通宇通
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中兴通讯调研更新 24年前三季度,政企、消费者业务快速增长,服务器实现大几十亿收入,在智算等领域持续突破!数据库、操作系统均已通过国测。 24年前三季度,海外运营商收入双位数增长,国内运营商业务有所下滑。 展望2025年,#经济下行压力下,运营商资本开支在下滑预期下有加大可能性。#关注中兴通讯及上游供应链。
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【华创交运|深度】干散货运输行业
供给增速持续有限,市场逐步迎来复苏 1. 干散行业特征:a)承运对象为各类初级产品和原材料,铁矿石、煤炭和粮食为前三大货种,2023年海运贸易量分别占比28%、24%、9%; b)竞争格局分散,全球前十大干散货船东运力合计占据15%的市场份额。 2. 历史复盘:二战以来,干散货航运市场在1950~1960年、2000~2007年、2020~2021年经历了三次超级繁荣;干散货航运市场的繁荣起源于需求的超预期增长,终结于运力的滞后性增长。 3、供给趋势:1)过剩运力逐步消化。目前散货船的在手订单占
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工程机械行业动态点评
CME预测10月挖机内销同比+18%,外销同比+3% 市场持续回暖:预计24M1-M10,行业挖机销量同比23年同期基本持平;国内市场筑底回升态势明显,出口市场逐步修复 10月挖机内销持续向好:CME预计10月挖机内销8000台,同比+18%,9月内销增速为+21.5%;累计内销8.19万台,同比+9.5%。内销数据持续向好,国内工程机械筑底复苏中,叠加设备更替等政策催化,行业景气有望继续回升! 10月挖机外销正增长、增幅扩大:CME预计10月挖机外销8000台,同比+3%,9月外销增速为+2.
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三一重工
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【国君通信】业绩期后,光模块上游物料的紧缺性和突破期
从最近光模块企业业绩期后,短期大家更关注上游物料的紧缺性,在当前市场“重逻辑”风格下,梳理有边际变化的细分物料如下: 激光器当前100GEML光源供应较为紧张,CW光源处于规模导入初期,两种芯片2025年需求都非常之大。之前100G速率光芯片以美国、日本企业为主,占比超过95%以上,但扩产也相对较慢。当前国内头部厂商正从“0-1”到“1-N”的过程中,在客户、产品、订单等都有积极的变化。标的:源杰科技、仕佳光子。 插芯MT插芯原来主要以Senko、USConec供应,当前国内以福可喜玛(致尚科技
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【长江电新】国网数字化第4批招标规模大增,凸显景气!
1、国网发布数字化第4批招标,年内计划内批次已完成发布。两大特征: 1)数字化第3次和第4次招标发布时间紧凑,仅相隔不到1个月时间。 2)与过往第4批次不同,今年第4批招标规模大增,拉平全年数字化体量,凸显景气方向。 2、本次招标设备及服务均呈现较大体量,其中硬件设备及应用软件合计体量达65573台套,同比增长200%,开发实施项目达4391项,同比增长1462倍。全年看,24年软硬件总数达189013台套,同比增长6.92%,开发实施项目总数达4641
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【长江电新】风电思考系列二:2025年及后续海风并网支撑力度如何?
近期,海风板块迎来积极信号,市场关注:25年海风装机高增兑现度、海风当前潜在装机空间。为此,我们针对以上问题进行专门梳理: 2025年海风装机兑现度,2025年有希望并网的海风项目达20.4GW,其中:累计有18.3GW项目已开展海风风机招标,足以支撑明年海风装机高增至15GW。 海风当前潜在装机空间,目前海上风电项目主体工程累计开工约8.0GW,累计招标约21.0GW,累计核准约24.8GW,项目容量合计约53.8GW,有望奠定后续装机景气基础。 继续推荐“海风项目开工&25年装机放量”、“陆
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宁德时代超级增混电池新品发布会前瞻
事项:公司宣布将于10月24日(周四)15:00召开超级增混电池品牌暨新品发布会,我们在发布会开始前梳理关于宁德超级增混电池相关信息,供投资人参考: 产品端——8月21日,阿维塔在增程技术发布会上,宣布全球首发宁德时代神行4C超级增混电池,官方介绍了39KWh和52.4KWh两种规格电池,其中: 1)39KWh神行超级增混电池:峰值充电倍率3C(同级最高),30%-80%充电时间15min,CLTC纯电续航里程245km,CLTC综合续航里程1152km 2)52.4KWh神行4C超级增混电池:
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TCL电子公布3Q24全球彩电出货情况
3Q24TCL电视全球出货量749万台,同比+19.7%;1~3Q24TCL电视全球出货量2001万台,同比+12.9% 结构持续升级:1~3Q24公司65英寸及以上彩电出货量同比+16.8%,占比24.3%(同比+0.8ppt);75英寸及以上彩电出货量同比+35.3%,占比11.8%(同比+2ppt);量子点、MiniLED出货量同比+61.1%/+162.8% 海外市场:1-3Q24国际市场TCL电视出货量同比+15.2%,其中65英寸及以上同比+29.3%,75英寸及以上同比+85.9%
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【长虹美菱】24Q3交流要点1023:
❶Q3拆分:空调内/外销同比+20+%/70+%,净利率1.5%/4%;冰洗内/外销同比-单位数/+17%,净利率为负值/6.8%;小电收入-20%/利润-100%。收入趋势排序与我们分析一致。 ❷盈利:Q3毛利率同比-4.7pct原因是降价+大宗压力+品牌费用,Q3净利率vsH1(内销影响更大,内销空冰净利率走低、同时外销空冰净利率走高);9月开始纠偏,Q4重心利润第一(价格管控)+结构优先(提升盈利),力争盈利回归。 ❸小米展望:空调代工盈利远低于品牌,且Q3存成本影响,未来谈判共担成本;空
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【甘源食品】三季报交流要点1023:
❶Q3:量贩/海外表现突出;KA改革完成80%,环比降幅收窄;电商改革见效,Q4有望环比改善;会员商超上新,仍处培育期。 ❷海外:当前主要在越南开展精细化运营,不是单纯铺货,有持续性。未来持续布局东南亚。 ❸成本:采购模式强化即采即用+产业链上游延申,带动供应链提效。部分成本下降空间回馈消费者,对毛利率提升拉动有限。25年棕榈油价格或上升,公司会在低位做一定采购。 ❹销售费用投放:1.销售团队人员扩充。2.线上费用增加,但公司不激进,Q4希望线上仍维持盈利。线下费用投放稳健。 ❺三年翻倍增量空间
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夜长梦山
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【申万通信/电子】乐鑫科技三季报简评
超预期高增,生态外延拓展 #业绩略超预期。24前三季度实现营收14.6亿元(YoY+42%),归母净利润2.5亿元(YoY+188%),扣非净利润2.3亿元(YoY+238%)。 #单Q3营收5.4亿元(YoY+50%,QoQ+1.3%,系Q2乐观积极拉货),归母净利润0.99亿元(#YoY+340%,QoQ+1.8%,前瞻预期为0.8亿)。 #高增主因: 1)营收突破 (智能家居&消费电子预计今年增速30-35%;非家居领域渗透率提升;23/24年新增客户拉高增速;24H1境内占比74%,境外
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乐鑫科技
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【德邦计算机】数据要素,接棒鸿蒙,就在此刻!
复习一下我们之前讲的,为什么华为后是数据要素?核心三个原因: 1、从无到有到强的匹配牛市的产业大趋势 政府强引导,全社会参与,规模化提升社会生产力 2、需求端创新应用场景,供给端改善地方财政,一举两得 3、持续性和核心变化: 1)去年演绎了极致的地方财政资源配置,以至于出现衡阳乱象,市场等待中央统筹和进一步细化,数据局成立前期铺垫时间很长导致走弱。 2)而这一次国家数据局年内发10个政策,意味着未来两个月还有6个政策,到年底的持续性可见,且中央统一引导,顶层政策出了,未来的定价和运营逐渐可见,且
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中信证券
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【华泰计算机】嘉和美康:医疗AI最核心标的
🌟 CDSS是ChatGPT在医疗领域的终极大型应用,嘉和CDSS竞争力全国领先。临床辅助决策系统(CDSS)是以人机交互的方式为提供临床决策支持,通过数据、模型等辅助完成临床决策。目前,CDSS是我国电子病历6级的核心应用之一。嘉和CDSS已在北京大学第三医院、北京大学肿瘤医院、广州医科大学附属第二医院等全国多家顶级医院稳定运行,模型准确率达95%以上。嘉和AI病历质控也在多家大型医院实现落地应用,处于第一梯队。 🌟嘉和美康完整布局电子病历-数据中心-CDSS,临床信息化领先优势持续加强。
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【中泰军工】国资委党委署名文章核聚变为未来产业
2035科技强国重点领域 #消息面,国务院国资委党委于10月23日发布署名文章:超前布局、梯次培养核聚变等未来产业,国内核聚变领域有加速趋势 #政策面,国务院国资委启动实施未来产业启航行动,明确可控核聚变领域为未来能源的唯一方向 #行业动态: 【中核集团】2023年12月18日,中国聚变能源能源有限公司成立,注册资本35亿,法人为西南物理研究院院长刘叶,2024年9月7日,经营范围变更为新兴能源技术研发,昨日已经从北京迁出 【中科院合肥等离子所】2023年5月19日成立聚变新能(安徽)有限公司,
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【西部通信】通信板块异动点评
运营商资本开支或企稳回升。 🔥通信行业最新重点动态点评: 1⃣10月23日工信部在新闻发布会上表示,工信部高度重视低空产业发展,将加快培育低空物流、城市和城际空中交通、低空文旅等低空消费新业态,拓展农林植保、巡视巡检、应急救援等新模式;开展低空经济无线电频率使用研究,按需推进低空信息基础设施建设,加快低空智联技术发展和模式创新。 点评:5G-A通感一体、卫星通信、高精度定位等技术是发展低空经济基础设施的重要支撑,经济价值空间广阔,是通信产业的新兴发展赛道。 核心标的:5.5G(中兴通讯、通宇通
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中兴通讯调研更新 24年前三季度,政企、消费者业务快速增长,服务器实现大几十亿收入,在智算等领域持续突破!数据库、操作系统均已通过国测。 24年前三季度,海外运营商收入双位数增长,国内运营商业务有所下滑。 展望2025年,#经济下行压力下,运营商资本开支在下滑预期下有加大可能性。#关注中兴通讯及上游供应链。
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【华创交运|深度】干散货运输行业
供给增速持续有限,市场逐步迎来复苏 1. 干散行业特征:a)承运对象为各类初级产品和原材料,铁矿石、煤炭和粮食为前三大货种,2023年海运贸易量分别占比28%、24%、9%; b)竞争格局分散,全球前十大干散货船东运力合计占据15%的市场份额。 2. 历史复盘:二战以来,干散货航运市场在1950~1960年、2000~2007年、2020~2021年经历了三次超级繁荣;干散货航运市场的繁荣起源于需求的超预期增长,终结于运力的滞后性增长。 3、供给趋势:1)过剩运力逐步消化。目前散货船的在手订单占
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工程机械行业动态点评
CME预测10月挖机内销同比+18%,外销同比+3% 市场持续回暖:预计24M1-M10,行业挖机销量同比23年同期基本持平;国内市场筑底回升态势明显,出口市场逐步修复 10月挖机内销持续向好:CME预计10月挖机内销8000台,同比+18%,9月内销增速为+21.5%;累计内销8.19万台,同比+9.5%。内销数据持续向好,国内工程机械筑底复苏中,叠加设备更替等政策催化,行业景气有望继续回升! 10月挖机外销正增长、增幅扩大:CME预计10月挖机外销8000台,同比+3%,9月外销增速为+2.
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三一重工
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夜长梦山
2024-10-24 15:55:04
【国君通信】业绩期后,光模块上游物料的紧缺性和突破期
从最近光模块企业业绩期后,短期大家更关注上游物料的紧缺性,在当前市场“重逻辑”风格下,梳理有边际变化的细分物料如下: 激光器当前100GEML光源供应较为紧张,CW光源处于规模导入初期,两种芯片2025年需求都非常之大。之前100G速率光芯片以美国、日本企业为主,占比超过95%以上,但扩产也相对较慢。当前国内头部厂商正从“0-1”到“1-N”的过程中,在客户、产品、订单等都有积极的变化。标的:源杰科技、仕佳光子。 插芯MT插芯原来主要以Senko、USConec供应,当前国内以福可喜玛(致尚科技
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太辰光
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夜长梦山
2024-10-24 15:53:28
【长江电新】国网数字化第4批招标规模大增,凸显景气!
1、国网发布数字化第4批招标,年内计划内批次已完成发布。两大特征: 1)数字化第3次和第4次招标发布时间紧凑,仅相隔不到1个月时间。 2)与过往第4批次不同,今年第4批招标规模大增,拉平全年数字化体量,凸显景气方向。 2、本次招标设备及服务均呈现较大体量,其中硬件设备及应用软件合计体量达65573台套,同比增长200%,开发实施项目达4391项,同比增长1462倍。全年看,24年软硬件总数达189013台套,同比增长6.92%,开发实施项目总数达4641
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中信证券
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夜长梦山
2024-10-24 15:51:49
【长江电新】风电思考系列二:2025年及后续海风并网支撑力度如何?
近期,海风板块迎来积极信号,市场关注:25年海风装机高增兑现度、海风当前潜在装机空间。为此,我们针对以上问题进行专门梳理: 2025年海风装机兑现度,2025年有希望并网的海风项目达20.4GW,其中:累计有18.3GW项目已开展海风风机招标,足以支撑明年海风装机高增至15GW。 海风当前潜在装机空间,目前海上风电项目主体工程累计开工约8.0GW,累计招标约21.0GW,累计核准约24.8GW,项目容量合计约53.8GW,有望奠定后续装机景气基础。 继续推荐“海风项目开工&25年装机放量”、“陆
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天顺风能
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夜长梦山
2024-10-24 15:51:26
宁德时代超级增混电池新品发布会前瞻
事项:公司宣布将于10月24日(周四)15:00召开超级增混电池品牌暨新品发布会,我们在发布会开始前梳理关于宁德超级增混电池相关信息,供投资人参考: 产品端——8月21日,阿维塔在增程技术发布会上,宣布全球首发宁德时代神行4C超级增混电池,官方介绍了39KWh和52.4KWh两种规格电池,其中: 1)39KWh神行超级增混电池:峰值充电倍率3C(同级最高),30%-80%充电时间15min,CLTC纯电续航里程245km,CLTC综合续航里程1152km 2)52.4KWh神行4C超级增混电池:
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宁德时代
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夜长梦山
2024-10-24 15:51:03
TCL电子公布3Q24全球彩电出货情况
3Q24TCL电视全球出货量749万台,同比+19.7%;1~3Q24TCL电视全球出货量2001万台,同比+12.9% 结构持续升级:1~3Q24公司65英寸及以上彩电出货量同比+16.8%,占比24.3%(同比+0.8ppt);75英寸及以上彩电出货量同比+35.3%,占比11.8%(同比+2ppt);量子点、MiniLED出货量同比+61.1%/+162.8% 海外市场:1-3Q24国际市场TCL电视出货量同比+15.2%,其中65英寸及以上同比+29.3%,75英寸及以上同比+85.9%
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夜长梦山
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【长虹美菱】24Q3交流要点1023:
❶Q3拆分:空调内/外销同比+20+%/70+%,净利率1.5%/4%;冰洗内/外销同比-单位数/+17%,净利率为负值/6.8%;小电收入-20%/利润-100%。收入趋势排序与我们分析一致。 ❷盈利:Q3毛利率同比-4.7pct原因是降价+大宗压力+品牌费用,Q3净利率vsH1(内销影响更大,内销空冰净利率走低、同时外销空冰净利率走高);9月开始纠偏,Q4重心利润第一(价格管控)+结构优先(提升盈利),力争盈利回归。 ❸小米展望:空调代工盈利远低于品牌,且Q3存成本影响,未来谈判共担成本;空
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夜长梦山
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【甘源食品】三季报交流要点1023:
❶Q3:量贩/海外表现突出;KA改革完成80%,环比降幅收窄;电商改革见效,Q4有望环比改善;会员商超上新,仍处培育期。 ❷海外:当前主要在越南开展精细化运营,不是单纯铺货,有持续性。未来持续布局东南亚。 ❸成本:采购模式强化即采即用+产业链上游延申,带动供应链提效。部分成本下降空间回馈消费者,对毛利率提升拉动有限。25年棕榈油价格或上升,公司会在低位做一定采购。 ❹销售费用投放:1.销售团队人员扩充。2.线上费用增加,但公司不激进,Q4希望线上仍维持盈利。线下费用投放稳健。 ❺三年翻倍增量空间
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甘源食品
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夜长梦山
2024-10-24 15:48:30
【申万通信/电子】乐鑫科技三季报简评
超预期高增,生态外延拓展 #业绩略超预期。24前三季度实现营收14.6亿元(YoY+42%),归母净利润2.5亿元(YoY+188%),扣非净利润2.3亿元(YoY+238%)。 #单Q3营收5.4亿元(YoY+50%,QoQ+1.3%,系Q2乐观积极拉货),归母净利润0.99亿元(#YoY+340%,QoQ+1.8%,前瞻预期为0.8亿)。 #高增主因: 1)营收突破 (智能家居&消费电子预计今年增速30-35%;非家居领域渗透率提升;23/24年新增客户拉高增速;24H1境内占比74%,境外
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乐鑫科技
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夜长梦山
2024-10-24 15:47:51
【德邦计算机】数据要素,接棒鸿蒙,就在此刻!
复习一下我们之前讲的,为什么华为后是数据要素?核心三个原因: 1、从无到有到强的匹配牛市的产业大趋势 政府强引导,全社会参与,规模化提升社会生产力 2、需求端创新应用场景,供给端改善地方财政,一举两得 3、持续性和核心变化: 1)去年演绎了极致的地方财政资源配置,以至于出现衡阳乱象,市场等待中央统筹和进一步细化,数据局成立前期铺垫时间很长导致走弱。 2)而这一次国家数据局年内发10个政策,意味着未来两个月还有6个政策,到年底的持续性可见,且中央统一引导,顶层政策出了,未来的定价和运营逐渐可见,且
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中信证券
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夜长梦山
2024-10-24 15:47:22
【华泰计算机】嘉和美康:医疗AI最核心标的
🌟 CDSS是ChatGPT在医疗领域的终极大型应用,嘉和CDSS竞争力全国领先。临床辅助决策系统(CDSS)是以人机交互的方式为提供临床决策支持,通过数据、模型等辅助完成临床决策。目前,CDSS是我国电子病历6级的核心应用之一。嘉和CDSS已在北京大学第三医院、北京大学肿瘤医院、广州医科大学附属第二医院等全国多家顶级医院稳定运行,模型准确率达95%以上。嘉和AI病历质控也在多家大型医院实现落地应用,处于第一梯队。 🌟嘉和美康完整布局电子病历-数据中心-CDSS,临床信息化领先优势持续加强。
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嘉和美康
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夜长梦山
2024-10-24 15:46:34
【中泰军工】国资委党委署名文章核聚变为未来产业
2035科技强国重点领域 #消息面,国务院国资委党委于10月23日发布署名文章:超前布局、梯次培养核聚变等未来产业,国内核聚变领域有加速趋势 #政策面,国务院国资委启动实施未来产业启航行动,明确可控核聚变领域为未来能源的唯一方向 #行业动态: 【中核集团】2023年12月18日,中国聚变能源能源有限公司成立,注册资本35亿,法人为西南物理研究院院长刘叶,2024年9月7日,经营范围变更为新兴能源技术研发,昨日已经从北京迁出 【中科院合肥等离子所】2023年5月19日成立聚变新能(安徽)有限公司,
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中核科技
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夜长梦山
2024-10-24 15:46:02
【西部通信】通信板块异动点评
运营商资本开支或企稳回升。 🔥通信行业最新重点动态点评: 1⃣10月23日工信部在新闻发布会上表示,工信部高度重视低空产业发展,将加快培育低空物流、城市和城际空中交通、低空文旅等低空消费新业态,拓展农林植保、巡视巡检、应急救援等新模式;开展低空经济无线电频率使用研究,按需推进低空信息基础设施建设,加快低空智联技术发展和模式创新。 点评:5G-A通感一体、卫星通信、高精度定位等技术是发展低空经济基础设施的重要支撑,经济价值空间广阔,是通信产业的新兴发展赛道。 核心标的:5.5G(中兴通讯、通宇通
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灿勤科技
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